導(dǎo)語：論聯(lián)合企業(yè)電子商務(wù)計(jì)劃一文來源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

我國企業(yè)年金運(yùn)作日前已步入實(shí)質(zhì)性階段,在企業(yè)年金發(fā)展初期,大型企業(yè)必然是年金管理機(jī)構(gòu)的首選。中小企業(yè)在我國國民經(jīng)濟(jì)中占有相當(dāng)重要的地位,我國大部分就業(yè)人口集中在中小企業(yè)。由于中小企業(yè)存在資金量小、職工流動性強(qiáng)、企業(yè)生命周期短、缺乏內(nèi)部表決機(jī)制等問題,在建立企業(yè)年金上存在很大阻礙。但如不系統(tǒng)性地思考中小企業(yè)問題,不對中小企業(yè)采取針對性的方式,那么我國養(yǎng)老保障的第二支柱是不堅(jiān)實(shí)的。本文借鑒國際經(jīng)驗(yàn),提出我國的中小企業(yè)應(yīng)該建立聯(lián)合的企業(yè)年金計(jì)劃,并概要描述了聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃的兩種組織模式論文。

對于中國的中小企業(yè)建立企業(yè)年金計(jì)劃的模式,我們建議采用聯(lián)合的企業(yè)年金計(jì)劃,稱為中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃。

小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃的組織形式

聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃在組織形式的設(shè)計(jì)上需要解決以下三個問題:第一、降低中小企業(yè)年金計(jì)劃的建立成本和管理成本問題。第二、受托人與其它管理機(jī)構(gòu)的合作與分工、監(jiān)督機(jī)制問題。第三、企業(yè)和職工對聯(lián)合計(jì)劃的表決權(quán)與監(jiān)督權(quán)的問題。

針對上述問題,我們提出了兩種可選模式,一種是地區(qū)性/行業(yè)性的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃,另一種是不受地區(qū)行業(yè)限制的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃。這兩種模式可以并存。

中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃是由一系列法律合同構(gòu)成的,包括:中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃章程；企業(yè)參加中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃確認(rèn)書(標(biāo)準(zhǔn)化表格)；職工參加中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃確認(rèn)書(標(biāo)準(zhǔn)化表格)。

首先,受托人與其它管理機(jī)構(gòu)就聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃的合作達(dá)成協(xié)議,就投資管理、賬戶管理、托管業(yè)務(wù)等達(dá)成一致,對相互的權(quán)利和義務(wù)以及費(fèi)率也達(dá)成一致,共同面對企業(yè)。為了保證計(jì)劃對企業(yè)的吸引力,受托人可以選擇實(shí)力強(qiáng)、市場口碑好的管理機(jī)構(gòu),獲取較低的管理費(fèi)率。在此基礎(chǔ)上,受托人牽頭起草"聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃章程"。

其次,"聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃章程"規(guī)定了聯(lián)合計(jì)劃的原則性條款,包括企業(yè)加入方式、成為受益人的條件、各管理機(jī)構(gòu)介紹、各管理機(jī)構(gòu)的權(quán)力與義務(wù)以及運(yùn)作方式、繳費(fèi)的原則、投資方式、管理費(fèi)用、賬戶轉(zhuǎn)移方式、養(yǎng)老金支取、客戶服務(wù)等。

第一種模式:地區(qū)性/行業(yè)性的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃

每一家參加的企業(yè)必須確定專人負(fù)責(zé)該企業(yè)年金計(jì)劃事務(wù),包括組織企業(yè)內(nèi)部對年金計(jì)劃的討論,與受托人的溝通等。參與企業(yè)之間成立"聯(lián)合企業(yè)年金委員會",聯(lián)合委員會由企業(yè)職工代表與企業(yè)代表共同組成,就聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃章程的條款與受托人進(jìn)行談判,最終就章程內(nèi)容達(dá)成一致。

再次,企業(yè)填寫"企業(yè)參加中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃確認(rèn)書","確認(rèn)書"以標(biāo)準(zhǔn)化表格的形式,要求企業(yè)填寫基本信息、繳費(fèi)方式、企業(yè)繳費(fèi)比例、繳款時間、退出方式等,這些內(nèi)容相當(dāng)于"企業(yè)年金計(jì)劃",填寫內(nèi)容需要企業(yè)內(nèi)部采用集體協(xié)商的方式來確定。最終由企業(yè)、職工代表大會、受托人共同在這份確認(rèn)書上蓋章。

最后,受托人與職工個人進(jìn)行溝通,職工填寫"職工參加中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃確認(rèn)書",這也是一份標(biāo)準(zhǔn)化表格,要求職工填寫個人繳費(fèi)比例、投資選擇等。

地區(qū)性的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃必須在該地區(qū)的勞動保障部門備案,聯(lián)合企業(yè)年金委員會也必須在該地勞動保障部門備案。行業(yè)性的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃必須在參加企業(yè)所在地的勞動保障部門備案,聯(lián)合企業(yè)年金委員會必須在該行業(yè)的行業(yè)協(xié)會備案。

第二種模式:不分地區(qū)、行業(yè)限制的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃

在這種模式下,聯(lián)合企業(yè)年金委員會的組建不大可能。我們考慮到這種模式面對的企業(yè)比較廣泛,資金量也會比較多,可以采用類似于國內(nèi)開放式基金基金持有人大會的機(jī)制,保障企業(yè)和職工對計(jì)劃和管理機(jī)構(gòu)的表決權(quán)和監(jiān)督權(quán)。參加計(jì)劃的職工只能投資特別為這個計(jì)劃設(shè)計(jì)的基金產(chǎn)品,并以基金產(chǎn)品為單位,實(shí)現(xiàn)對資金運(yùn)作的表決權(quán)和監(jiān)督權(quán)。每個基金產(chǎn)品都設(shè)有一個"基金監(jiān)督委員會",這個委員會由參加計(jì)劃的企業(yè)代表和職工代表組成,監(jiān)督基金的運(yùn)作。企業(yè)如果認(rèn)可這樣的模式,可以填寫"企業(yè)參加聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃確認(rèn)書",此后程序與第一種模式類似。

我們認(rèn)為,該模式下的每一只基金有必要設(shè)定最低募集金額和最大規(guī)模。這種跨地區(qū)跨行業(yè)的聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃應(yīng)在國家勞動保障部備案,國家勞動保障部有必要成立專門的部門對這種跨度和規(guī)模都較大的聯(lián)合計(jì)劃進(jìn)行專門監(jiān)管。

中小企業(yè)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃的幾個具體問題

聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃可以大大減少需要建立企業(yè)年金計(jì)劃的數(shù)量,更有效利用賬戶管理資源,便于職工在建立企業(yè)年金計(jì)劃的企業(yè)內(nèi)轉(zhuǎn)換。

1)賬戶管理問題。聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃對賬戶管理系統(tǒng)提出了新的要求,即在一個計(jì)劃內(nèi)要分若干個企業(yè),每個企業(yè)有各自的繳費(fèi)、投資、分配規(guī)則,企業(yè)的破產(chǎn)或退出不會影響整個計(jì)劃的存在。職工如果在計(jì)劃覆蓋的企業(yè)內(nèi)轉(zhuǎn)換工作,賬戶管理人還需要解決將他的賬戶信息在企業(yè)之間轉(zhuǎn)換的問題。

2)繳費(fèi)問題。繳費(fèi)方案的設(shè)計(jì)應(yīng)該多樣化,以適應(yīng)中小企業(yè)的各種情況。最基本的企業(yè)繳費(fèi)形式是企業(yè)配套型繳費(fèi),即在職工繳費(fèi)的基礎(chǔ)上,企業(yè)給予同等或若干倍數(shù)的繳費(fèi)；繳費(fèi)也可以與當(dāng)年利潤掛鉤,即企業(yè)在每年利潤情況的基礎(chǔ)上決定繳費(fèi)金額,如果當(dāng)年虧損則可以不繳費(fèi),如果利潤大幅增長,則可增加繳費(fèi)金額。同時,為了提高職工的忠誠度,企業(yè)可以對企業(yè)繳費(fèi)的授權(quán)做時間限制,如企業(yè)繳費(fèi)必須在2年后才為員工個人賬戶所有。但是為了保障職工權(quán)益,我們建議必須有一個最大時間限制的約束。

3)企業(yè)退出和破產(chǎn)。在單個企業(yè)年金方案中,企業(yè)一旦決定終止計(jì)劃或企業(yè)破產(chǎn),計(jì)劃隨即終止。但在聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃中,單個企業(yè)的退出或破產(chǎn)不影響整個計(jì)劃的存續(xù)。企業(yè)退出計(jì)劃必須由企業(yè)職工大會表決通過。企業(yè)退出程序在聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃章程中明確規(guī)定。如企業(yè)破產(chǎn),該企業(yè)與受托人簽訂的受托管理合同依然有效。企業(yè)與職工的繳費(fèi)終止,但職工個人賬戶依然保留,職工享受的服務(wù)與計(jì)劃內(nèi)其他賬戶相同,權(quán)益支付方式如受托管理合同所規(guī)定,直到職工去其他有企業(yè)年金計(jì)劃的企業(yè)就業(yè),職工個人賬戶轉(zhuǎn)移至新企業(yè)的企業(yè)年金計(jì)劃內(nèi)。

4)企業(yè)內(nèi)部表決問題。大部分中小企業(yè)屬于非國有經(jīng)濟(jì),沒有建立工會和職工代表大會,要建立年金計(jì)劃就缺少必要的內(nèi)部表決制度。中小企業(yè)建立完善的內(nèi)部表決制度是一個長期的過程。在企業(yè)年金發(fā)展初期,只能選擇已經(jīng)建立完整內(nèi)部表決制度的中小企業(yè)參加聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃。

5)聯(lián)合企業(yè)年金計(jì)劃的投資選擇。因?yàn)槁?lián)合企業(yè)年金計(jì)劃參與企業(yè)眾多,不同的企業(yè)因?yàn)樗趨^(qū)域、所處行業(yè)、年齡結(jié)構(gòu)等因素不同,對投資方式有不同的需求。受托人必須給出足夠的投資產(chǎn)品選擇方案,這對投資管理人設(shè)計(jì)企業(yè)年金基金產(chǎn)品提出了更高要求?？紤]到我國普通企業(yè)職工投資觀念薄弱、投資理財(cái)知識欠缺,我們提出兩種可選的投資管理模式。一是"授權(quán)模式",即受益人把投資的選擇權(quán)交給投資管理人,投資管理人根據(jù)受益人距離退休的時間,適當(dāng)安排投資組合。在距離退休較遠(yuǎn)的時間,其投資組合可以多配置一些權(quán)益類投資產(chǎn)品,隨著距離退休時間的縮短,降低權(quán)益類資產(chǎn)的配置比例,增加固定收益和貨幣資產(chǎn)的配置比例。二是"自由選擇模式",受益人根據(jù)自己的判斷,在投資管理人提供的基金產(chǎn)品中做出選擇。

6)稅收優(yōu)惠問題。稅收優(yōu)惠是企業(yè)建立企業(yè)年金計(jì)劃的根本動力所在。目前,我國實(shí)行企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的省份的優(yōu)惠稅率還很低,多在4%-8%之間,要對企業(yè)產(chǎn)生真正的吸引力,必須大幅提高優(yōu)惠稅率。一旦優(yōu)惠稅率提高,國家必定要制定一系列指標(biāo)來考核享受這種優(yōu)惠的企業(yè)。我們建議政府制定稅收優(yōu)惠政策時,要考慮降低中小企業(yè)享受優(yōu)惠的門檻。例如美國SIM-PLE401k計(jì)劃取消為了確保公司內(nèi)高、低收入者之間的平等性而由專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行的年度非歧視審查,降低了中小企業(yè)建立401K計(jì)劃的門檻。這一經(jīng)驗(yàn)值得參考。

[資料鏈接]中小企業(yè)的界定

現(xiàn)行美國中小企業(yè)管理局對中小企業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn)為:一般把人員不超過500人,營業(yè)額不超過600萬美元的企業(yè)定為中小企業(yè)。下表為2003年2月由國家經(jīng)貿(mào)委、國家計(jì)委、財(cái)政部、國家統(tǒng)計(jì)局研究制訂的《中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定》中對中小企業(yè)的界定,該標(biāo)準(zhǔn)主要根據(jù)企業(yè)職工人數(shù)、銷售額、資產(chǎn)總額等指標(biāo)結(jié)合行業(yè)特點(diǎn)制定。

國外中小企業(yè)建立養(yǎng)老金計(jì)劃的經(jīng)驗(yàn)

美國的經(jīng)驗(yàn)

美國的小型企業(yè)也面臨著競爭激烈、財(cái)力薄弱、職工流動性強(qiáng)等問題,但美國中小企業(yè)的雇員儲蓄激勵匹配計(jì)劃(SavingsIncentiveMatchPlansforEmployees,SIMPLE)、利潤分享計(jì)劃中的部分設(shè)計(jì)條款很好地解決了中小企業(yè)的問題,而多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃的整體運(yùn)作模式對解決我國中小企業(yè)問題也有相當(dāng)?shù)慕梃b意義。

1、SIMPLE計(jì)劃的啟示

1996年通過的美國《小企業(yè)工作保護(hù)法》,對小企業(yè)建立養(yǎng)老金計(jì)劃設(shè)計(jì)了大量簡化條款。該法案主要規(guī)定包括:創(chuàng)立雇員儲蓄激勵匹配計(jì)劃(SavingsIncentiveMatchPlansforEmployees,SIMPLE)、關(guān)于非歧視測試目的的高收入員工(HCES)簡化定義；簡化非歧視測試程序等。根據(jù)美國私營養(yǎng)老金的主要監(jiān)管機(jī)構(gòu),勞工部(DOL)和國內(nèi)收入署(IRS)每年公布的《小型企業(yè)退休計(jì)劃》(Publication560),主要有兩類適合小型企業(yè)的養(yǎng)老金計(jì)劃,分別是:SIMPLE401K計(jì)劃,SIMPLEIRA。其中針對小型企業(yè)的條款歸納如下:

1)保護(hù)職工的條款

雇主強(qiáng)制繳款。傳統(tǒng)的401k計(jì)劃對雇主繳費(fèi)沒有強(qiáng)制規(guī)定,雇主可以選擇是否繳費(fèi)。SIMPLE401k計(jì)劃對雇主繳款有強(qiáng)制規(guī)定,雇主可以選擇配套繳費(fèi)(法定配套繳費(fèi)可以是一比一,最高可達(dá)雇員收入的3％),也可以選擇非選擇性繳費(fèi)(固定為滿足條件雇員收入的2％)。

雇主繳款即刻屬于員工賬戶。SIMPLE401k和IRA計(jì)劃均規(guī)定雇主繳費(fèi)完成后,繳費(fèi)立刻屬于雇員所有,不能有任何附加條件和時間表。而傳統(tǒng)的養(yǎng)老金計(jì)劃大部分都規(guī)定只有滿足一定條件下,雇主繳費(fèi)才能屬于雇員。如雇主繳費(fèi)后5年內(nèi)分批歸屬雇員,期間如雇員跳槽則得不到部分雇主繳費(fèi)等。

2)降低成本

取消年度非歧視審查。傳統(tǒng)401k計(jì)劃要求每年進(jìn)行非歧視審查,來確保公司內(nèi)高、低收入者之間的平等性,以滿足規(guī)定的稅收優(yōu)惠條件。這些審查通常要請專業(yè)人士來做,費(fèi)用昂貴。而SIMPLE401k和SIMPLEIRA計(jì)劃不要求這樣的審查。這對于那些希望建立401k計(jì)劃,但負(fù)擔(dān)不起較高審查費(fèi)用的小企業(yè)來說,無疑是有吸引力的。

降低雇主最高繳款限額。SIMPLE401k規(guī)定雇主為雇員的繳費(fèi)不能超過雇員收入的3％,而在傳統(tǒng)401k計(jì)劃中,雇主繳費(fèi)最高可達(dá)雇員收入的25％。

3)賬戶貸款

在美國,符合稅收優(yōu)惠條件的養(yǎng)老金計(jì)劃可以允許雇員從自己的賬戶中貸款。雇員在滿足一定條件時,可在需要時從自己的賬戶中貸款,此后在一定的利率下,以分期付款形式還款。

2、多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃

在美國的服裝業(yè)、消費(fèi)服務(wù)業(yè)、交通運(yùn)輸業(yè)以及建筑業(yè)等行業(yè),雇員往往高度流動。1998年,美國建筑業(yè)的雇員為一個雇主平均工作時間是2.7年,83％的建筑業(yè)企業(yè)雇傭雇員人數(shù)小于10人。多雇主計(jì)劃憑借其雇員流動、眾多繳費(fèi)雇主、信托基金集中管理、集體協(xié)商養(yǎng)老金以及聯(lián)合受托人的特征------成為技術(shù)性強(qiáng)、流動性高的雇員以雇主所能接受的成本和責(zé)任提供退休金的最佳方法。多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃的基本特征如下:

1)一定數(shù)量的雇主通過集體協(xié)商建立計(jì)劃。這些雇主往往來自同一個地區(qū)的同一個行業(yè)。雇主按照與一個或多個雇員組織簽訂的集體協(xié)議(或多份協(xié)議)繳費(fèi),通常這些雇員組織就是工會。

2)繳費(fèi)確定與待遇確定的結(jié)合。雇主繳費(fèi)是固定的,但雇員退休金是通過公式計(jì)算出來的。企業(yè)與工會通過談判決定繳費(fèi)水平之后,受托人聯(lián)合委員會據(jù)此確定收益水平。繳費(fèi)以崗位為基礎(chǔ)計(jì)算,所以多雇主計(jì)劃的收入取決于參與人所在的企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。雇員退休后領(lǐng)取的退休金由固定公式計(jì)算得出,主要取決于他們工作期間的收入以及在計(jì)劃覆蓋企業(yè)中的工作時間。

3)受托人聯(lián)合委員會。多雇主計(jì)劃中雇員與雇主有同等代表------受托人聯(lián)合委員會。受托人聯(lián)合委員會是多雇主計(jì)劃的"計(jì)劃發(fā)起者",同時是計(jì)劃的"名義受托人",對計(jì)劃資產(chǎn)運(yùn)營有絕對的權(quán)威和監(jiān)督權(quán)。受托人由勞資雙方共同指派,繳費(fèi)雇主或他們所在的協(xié)會決定代表雇主的受托人的產(chǎn)生方式,同樣,工會決定代表雇員的受托人的產(chǎn)生方式,因此受托人必須忠誠于計(jì)劃雙方參與人的利益。受托人聯(lián)合委員會決定計(jì)劃收益是多少,增加收益或改變計(jì)劃的決定也是由聯(lián)合受托委員會來做的。

4)單個雇主退出計(jì)劃與授權(quán)條款。與大部分養(yǎng)老金計(jì)劃一樣,多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃也有授權(quán)條款,多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃的主要特色之一就是雇員不受單個雇主5年授權(quán)期限的限制,只要他在計(jì)劃覆蓋的企業(yè)中工作滿5年,就可以得到相應(yīng)的養(yǎng)老金。因此養(yǎng)老金存在著無法支付事先承諾的養(yǎng)老金的風(fēng)險(xiǎn)。多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃是繳費(fèi)確定與待遇確定結(jié)合的計(jì)劃,當(dāng)其中一個企業(yè)因破產(chǎn)想終止計(jì)劃時,可能雇主之前的繳費(fèi)不能彌補(bǔ)已經(jīng)授權(quán)給雇員的養(yǎng)老金。因此,美國國會在1980年通過了多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃修正案(MPPAA),規(guī)定雇主在退出計(jì)劃后還要繼續(xù)繳費(fèi),來彌補(bǔ)已經(jīng)給雇員授權(quán)的養(yǎng)老金,保證了單個雇主退出多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃不會使計(jì)劃終止。

5)養(yǎng)老金的可攜帶性。多雇主計(jì)劃一大優(yōu)點(diǎn)就是可轉(zhuǎn)移性?？赊D(zhuǎn)移性指能夠?qū)⒐蛦T的退休金從一個雇主計(jì)劃轉(zhuǎn)向另一個雇主計(jì)劃,盡管雇員一生中可能為多個雇主服務(wù),但根據(jù)集體協(xié)議的規(guī)定雇員不用擔(dān)心退休金因轉(zhuǎn)換雇主而流失。雇員為多雇主計(jì)劃覆蓋的企業(yè)工作,服務(wù)時間及其相應(yīng)數(shù)據(jù)都將被記錄,這些數(shù)據(jù)將最終決定他退休后獲得的養(yǎng)老金數(shù)額。

6)計(jì)劃的終止與破產(chǎn)。盡管單個雇主退出不會導(dǎo)致多雇主養(yǎng)老金計(jì)劃終止,但大量雇主的退出會導(dǎo)致計(jì)劃終止。雇主養(yǎng)老金擔(dān)保公司(PBGC)擔(dān)保多雇主計(jì)劃中已獲得受益權(quán)的參與人在計(jì)劃破產(chǎn)時,不會喪失退休金。當(dāng)某個多雇主計(jì)劃所擁有的資產(chǎn)不足以支付退休金時,PBGC將給該破產(chǎn)計(jì)劃提供貸款。

法國PERCO計(jì)劃的經(jīng)驗(yàn)

法國2003年提出了包括鼓勵企業(yè)年金或私人養(yǎng)老計(jì)劃建立的一系列養(yǎng)老保障改革,并提供了稅收和社會福利優(yōu)惠政策。企業(yè)年金計(jì)劃在法國發(fā)展迅速,許多資產(chǎn)管理公司都提供這樣的計(jì)劃,主要有PERCO、Art.83、Art.39,IFC,其中Art.83、Art.39主要針對企業(yè)管理人員,IFC是DB計(jì)劃。

PERCO計(jì)劃是法國興業(yè)銀行(SG)提供的一種企業(yè)年金計(jì)劃,既包括養(yǎng)老金計(jì)劃,也包括員工儲蓄計(jì)劃。在PERCO這個總名稱之下,還有一系列的計(jì)劃。對于大型企業(yè),通常成立一個獨(dú)立的PERCO計(jì)劃,而對于小型企業(yè),可以參加多企業(yè)PERCO計(jì)劃(multi-companyPERCO),如PERCOARCANCIA,PAT-RIMOINE,APRIL,AMPLI等。截至2004年12月,PERCO計(jì)劃已經(jīng)占法國私營養(yǎng)老金計(jì)劃和員工儲蓄計(jì)劃市場15%的份額,管理資產(chǎn)超過84.5億歐元,管理員工賬戶超過170萬。這些計(jì)劃通常由基金受托人發(fā)起,確定了管理計(jì)劃資產(chǎn)投資的資產(chǎn)管理公司、保存管理賬戶的賬戶管理人,企業(yè)與基金受托人簽訂合同即可加入該計(jì)劃。

PERCOARCANCIA計(jì)劃就是其中一個面向中小企業(yè)的集合企業(yè)養(yǎng)老金計(jì)劃,該計(jì)劃的特性如下:

1)加入方式。"PERCOArcancia"向法國本土和海外省中隸屬某行業(yè)部門的所有企業(yè)開放,只要這些企業(yè)滿足至少有一名員工,并且員工享有選擇一個相對短期的工資儲蓄方案的權(quán)利這兩個條件。這些企業(yè)可以選擇或者是經(jīng)過企業(yè)委員會的同意加入,或者是經(jīng)過三分之二以上多數(shù)的員工簽署同意后加入。

2)繳費(fèi)來源。PERCOAr-cancia有以下幾種資金繳費(fèi)的來源:

A)特別的利潤分享收入；B)激勵計(jì)劃的獎金；C)員工的自動儲蓄(以上三項(xiàng)繳費(fèi)不得超過員工毛收入的四分之一)；D)企業(yè)補(bǔ)充繳費(fèi)(以上各項(xiàng)年繳費(fèi)總額不得超過員工年收入的300％,或4600歐元)。

3)計(jì)劃管理者。計(jì)劃的管理者包括基金受托人、資產(chǎn)管理人、賬戶管理人、基金資產(chǎn)托管人、基金管理人、基金審計(jì)人和基金監(jiān)督委員會。計(jì)劃能投資的每一種基金都有一個監(jiān)督委員會來代表,監(jiān)督委員會由企業(yè)代表和員工代表組成,代表企業(yè)和職工行使對基金管理的表決權(quán)和監(jiān)督權(quán)。

4)計(jì)劃資產(chǎn)的投資。員工的繳費(fèi)用來購買"企業(yè)投資共同基金"的股份,這是由一系列包括"貨幣基金、債券基金、平衡基金和股票基金等"組成的,可以投資歐元區(qū)國家,也可以投資全球股市。

我國中小企業(yè)面臨的五大障礙

隨著我國社會保障事業(yè)的推進(jìn),基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的覆蓋率逐年上升,2004年末覆蓋人口已經(jīng)達(dá)到1.64億。但每年都有企業(yè),尤其是小型企業(yè)少繳漏繳養(yǎng)老保險(xiǎn)金。根據(jù)"2005中國私營企業(yè)調(diào)查報(bào)告",私企參加醫(yī)療保險(xiǎn)的僅為被調(diào)查企業(yè)的33.4％,參加養(yǎng)老保險(xiǎn)的僅8.7％,而且這些企業(yè)并不是為全部常年雇傭的工人投保,僅僅是為很少的雇工投保。實(shí)際上,參加養(yǎng)老保險(xiǎn)的雇工僅占被調(diào)查企業(yè)全年雇傭工人總數(shù)的22.7％,比例相當(dāng)?shù)汀?/p>

根據(jù)法國興業(yè)資產(chǎn)管理公司委托普華永道做的中國企業(yè)年金市場調(diào)查,截至到2004年3月份,在474億的企業(yè)年金規(guī)模中,有69％即327億元由壟斷性行業(yè)中的大型國企建立。其余由發(fā)達(dá)地區(qū)的地方國企和外企建立,其中92億元分布在上海和深圳。而中小企業(yè)最為密集的江浙地區(qū),企業(yè)年金數(shù)量和規(guī)模都相當(dāng)少?？梢哉f,我國的中小企業(yè)目前基本上還沒建立企業(yè)年金。

中小企業(yè)發(fā)展企業(yè)年金遇到的主要障礙有:第一,企業(yè)資金不足,現(xiàn)金流不穩(wěn)定。即使是經(jīng)營較好的中小企業(yè),由于有擴(kuò)大規(guī)模的需求,資金短缺問題也一直是困擾其發(fā)展的最重要因素。為職工建立企業(yè)年金,意味著增加一塊長期成本支出。目前基本養(yǎng)老保險(xiǎn)已經(jīng)占企業(yè)工資成本的30％左右,在稅收優(yōu)惠政策尚未最終確定的情況下,這些企業(yè)可能并不愿建立企業(yè)年金。同時,中小企業(yè)面臨激烈的市場競爭,效益波動性大。在效益好的年份,企業(yè)可能愿意并且有能力為職工繳費(fèi),在效益差的年份,企業(yè)可能無力繳費(fèi)。

第二,企業(yè)生命周期短,員工流動性大。我國68％的中小企業(yè)生命周期不到5年。企業(yè)一旦破產(chǎn),企業(yè)年金計(jì)劃自然就中止,目前的法規(guī)沒有明確規(guī)定企業(yè)破產(chǎn)后計(jì)劃資產(chǎn)如何處理,如果不允許職工取出賬戶資產(chǎn),必然造成不斷增加的"死賬戶",增加管理機(jī)構(gòu)的成本。此外,中小企業(yè)員工的頻繁跳槽帶來員工賬戶的頻繁流動,給受托人、賬戶管理人之間的系統(tǒng)對接帶來更高要求。

第三,員工規(guī)模小,年金基金資金積累較慢,建立年金計(jì)劃成本相對較高。相對于大企業(yè)而言,中小企業(yè)年金基數(shù)少、積累慢,一方面過多地消耗企業(yè)資源,另一方面不可避免將降低企業(yè)和法人受托機(jī)構(gòu)的參與熱情。

第四,員工利益的缺位,內(nèi)部表決制度缺失。年金計(jì)劃合同的制訂實(shí)際上是一個集體協(xié)商過程,必須有制度來保證職工發(fā)表意見的渠道。大部分中小企業(yè)屬于非國有經(jīng)濟(jì),基本沒有建立工會和員工代表大會,這就很難規(guī)范職工行使表決權(quán)的程序。

第五,稅收優(yōu)惠制度的缺失。這是我國建立企業(yè)年金制度最根本的障礙。研究國外所有成熟私營養(yǎng)老金計(jì)劃可以總結(jié)出一個結(jié)論,促進(jìn)這些國家第二支柱快速發(fā)展的主要動力是稅收優(yōu)惠。這個問題已經(jīng)被廣泛討論過,但目前在稅收制度上還沒有任何突破。

我國中小企業(yè)建立企業(yè)年金遇到的這些障礙,有些是我國的特殊國情,而有些問題也曾經(jīng)是很多國家建立私營養(yǎng)老金計(jì)劃時會面對的問題。美國和歐洲私營養(yǎng)老金計(jì)劃體系的制度安排可以提供可借鑒的經(jīng)驗(yàn)。