導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫好一篇汽車金融，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

一塊價(jià)值超過(guò)5000億元的汽車金融蛋糕，讓車企們蠢蠢欲動(dòng)。

他們中外來(lái)的廠商已經(jīng)在美國(guó)、歐洲、日韓甚至南美的餐桌上品味過(guò)一番汽車金融這塊蛋糕的美味了。有過(guò)的饕餮讓他們相信，中國(guó)的這塊巨大蛋糕會(huì)比之前吃過(guò)的更香更甜。但令他們略感美中不足的是，這塊已經(jīng)烘烤了8年的蛋糕，遲遲達(dá)不到能讓其大快朵頤的程度。

讓這些國(guó)外廠商越發(fā)心急的是，蛋糕還沒從烤箱中搬上桌，一干中國(guó)國(guó)內(nèi)車企已經(jīng)拿好刀叉坐在了桌邊，更大蛋糕引誘而來(lái)的是更多的分食者。

11月2日，在第三屆吉利汽車服務(wù)顧問(wèn)與維修技師大賽上，吉利集團(tuán)副總裁兼吉利汽車銷售公司總經(jīng)理劉金良透露，吉利正籌辦汽車金融公司。這不是國(guó)內(nèi)第一個(gè)準(zhǔn)備在餐桌旁搶一個(gè)坐位的國(guó)產(chǎn)品牌，更不是今年唯一的攪局者。

不久前的9月25日，北京現(xiàn)代汽車金融有限公司正式成立。該公司由韓國(guó)現(xiàn)代金融株式會(huì)社、北京汽車投資有限公司和韓國(guó)現(xiàn)代自動(dòng)車株式會(huì)社三方共同出資，注冊(cè)資本5億元人民幣，韓方和中方分別持股60%和40%。

自2004年國(guó)家頒布《汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策》和《汽車貸款辦理辦法》促進(jìn)汽車金融業(yè)務(wù)發(fā)展以來(lái)，在中國(guó)已經(jīng)先后成立了14家汽車金融公司，他們中不乏有著響當(dāng)當(dāng)名頭的企業(yè)：通用、福特、豐田、大眾，一場(chǎng)先于蛋糕出爐的分食大戰(zhàn)已然打響。

起大早趕晚集

比起中國(guó)汽車工業(yè)的成熟度，中國(guó)的汽車金融業(yè)像是小學(xué)還沒畢業(yè)的孩子。

在國(guó)際汽車成熟市場(chǎng)中，汽車金融業(yè)不僅在整個(gè)汽車產(chǎn)業(yè)鏈中扮演著重要角色，完善的汽車金融體系更是一個(gè)國(guó)家汽車產(chǎn)業(yè)成熟的標(biāo)志之一。

調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，世界知名車企的汽車金融公司利潤(rùn)收益貢獻(xiàn)率，平均占到其母公司利潤(rùn)的30%50%。

就整個(gè)汽車金融業(yè)在國(guó)家金融業(yè)中的地位而言，在歐美等發(fā)達(dá)國(guó)家，汽車金融服務(wù)經(jīng)過(guò)近百年發(fā)展已經(jīng)是位居房地產(chǎn)金融之后的第二大個(gè)人金融服務(wù)項(xiàng)目，行業(yè)規(guī)模大、發(fā)展成熟。

與國(guó)際汽車金融業(yè)的發(fā)展水平相比，中國(guó)落后了數(shù)個(gè)身位。

上汽通用金融有限責(zé)任公司（下稱GMAC-SAIC）董事副總經(jīng)理張曉俊在接受《中國(guó)經(jīng)濟(jì)和信息化》記者采訪時(shí)表示，目前，中國(guó)的汽車金融滲透率不到20%，不僅遠(yuǎn)低于美國(guó)、日本，甚至低于巴西、印度、俄羅斯。而在歐美發(fā)達(dá)國(guó)家，通過(guò)信貸和租賃買車，是汽車銷售的主要方式，平均比例達(dá)到70%80%，甚至更高。值得注意的是，消費(fèi)能力有限的發(fā)展中國(guó)家其實(shí)是貸款購(gòu)車的主要力量。在印度，大約有80%的車輛是通過(guò)貸款購(gòu)買的。

其實(shí)，中國(guó)的汽車金融業(yè)可以說(shuō)是起了個(gè)大早趕了個(gè)晚集。

從2004年開始，中國(guó)國(guó)內(nèi)就出現(xiàn)了第一家專門的汽車金融公司——GMAC-SAIC。截至目前，盡管眾多車企開展汽車金融業(yè)務(wù)，但是汽車金融產(chǎn)業(yè)在中國(guó)仍然處在起步階段。數(shù)據(jù)顯示，目前各大汽車金融公司在國(guó)內(nèi)汽車信貸市場(chǎng)的份額不足15%，遠(yuǎn)低于歐美車貸市場(chǎng)80%的比重。

“在國(guó)內(nèi)，商業(yè)銀行是中國(guó)汽車信貸的主體，占據(jù)2/3以上的信貸余額；而在發(fā)達(dá)國(guó)家，情況恰好相反，銀行占30%，汽車金融公司占 60%?！睆垥钥≌f(shuō)。

限制中國(guó)汽車金融業(yè)發(fā)展的因素有很多。

在中國(guó)，由于成規(guī)模的汽車金融服務(wù)公司還沒有發(fā)展起來(lái)，目前能夠提供汽車金融服務(wù)的主要是商業(yè)銀行。但是，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)種類較多，汽車信貸僅僅是其中一項(xiàng)業(yè)務(wù)，而且多限于傳統(tǒng)的信貸業(yè)務(wù)。除了業(yè)務(wù)類型單一、不被重視，中國(guó)的汽車金融領(lǐng)域由于缺乏汽車貸款方面的專業(yè)知識(shí)及人才，而無(wú)法為制造商提供風(fēng)險(xiǎn)管理、市場(chǎng)營(yíng)銷等方面的一系列服務(wù)。更為嚴(yán)重的是，商業(yè)銀行的最終目的只是獲得存貸款的利差，和制造商的利益關(guān)系不大，不能保證對(duì)汽車企業(yè)持續(xù)和穩(wěn)定的支持。

這種現(xiàn)狀最好的解決途徑就是大力發(fā)展以汽車金融公司為主體的中國(guó)汽車金融產(chǎn)業(yè)。

資深汽車評(píng)論人士張志勇在接受《中國(guó)經(jīng)濟(jì)和信息化》記者采訪時(shí)表示，汽車金融可以對(duì)汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展起到杠桿作用。我國(guó)汽車金融業(yè)發(fā)展緩慢的主要原因在于誠(chéng)信體系的欠缺，特別是誠(chéng)信監(jiān)督體系。“一些企業(yè)在借貸的時(shí)候往往把金融機(jī)構(gòu)當(dāng)成是不用還錢的保障，還貸風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)差。這也是近年來(lái)中國(guó)金融體系建設(shè)以及企業(yè)借貸風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)雖然有大幅提升，但相較發(fā)達(dá)國(guó)家仍然有較大差距的原因。”

據(jù)中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)預(yù)計(jì)，到2025年，汽車貸款市場(chǎng)將達(dá)到5250億元。巨大的市場(chǎng)吸引著新老食客提前擦亮了刀叉，準(zhǔn)備投身到分餐大戰(zhàn)中。

不容易吃到的蛋糕

中國(guó)自主品牌車企毫不掩飾其對(duì)于汽車金融市場(chǎng)的垂涎，但他們中的一些急先鋒已經(jīng)體會(huì)到：對(duì)于自主品牌車企而言，汽車金融不是一塊容易吃進(jìn)嘴里的蛋糕。

2010年6月，比亞迪與法國(guó)設(shè)備租賃總公司（下稱CGL）在深圳簽訂《關(guān)于設(shè)立比亞迪汽車金融有限公司的合資合同》，擬合資設(shè)立比亞迪汽車金融有限公司。合資公司注冊(cè)資本為人民幣5億元，其中，比亞迪出資人民幣4億元，占合資公司 80%的股權(quán)比例；CGL出資與人民幣1億元等值的歐元，占合資公司20%的股權(quán)比例。

但很快，這場(chǎng)原本甜蜜的聯(lián)姻就畫上了句號(hào)。

一年后，因CGL認(rèn)為中國(guó)汽車市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)正在增大，合資雙方對(duì)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)判斷不同，在經(jīng)營(yíng)策略等方面未達(dá)成一致意見。比亞迪最終終止與CGL合資合同。至今，比亞迪旗下還沒有汽車金融業(yè)務(wù)。

張曉俊認(rèn)為，國(guó)內(nèi)汽車金融公司的門檻很高，企業(yè)需要滿足至少5億元的注冊(cè)資金，不低于80億元的資產(chǎn)，連續(xù)3年的持續(xù)盈利等限制條件。

不過(guò)困難并沒有讓自主品牌車企對(duì)汽車金融死心。

汽車金融更是成為了一些自主品牌車企乃至跨國(guó)車企轉(zhuǎn)型的良策。

11月4日，比亞迪城市公交電動(dòng)化解決方案，針對(duì)出租車及公交大巴市場(chǎng)推出“零元購(gòu)車零成本零排放”解決方案。這一方案獲得了國(guó)家開發(fā)銀行股份有限公司的金融支持，比亞迪借助銀行的融資優(yōu)勢(shì)，采用產(chǎn)業(yè)與金融結(jié)合的投融資模式，實(shí)現(xiàn)制造商、投資商、經(jīng)營(yíng)商和消費(fèi)者互惠互利。

張曉俊認(rèn)為，通過(guò)市場(chǎng)良性競(jìng)爭(zhēng)和建立行業(yè)合作交流平臺(tái)相結(jié)合的方式發(fā)展汽車金融產(chǎn)業(yè)，最有利于我國(guó)汽車金融業(yè)的理性發(fā)展。近年來(lái)，自主品牌也在向汽車金融方面滲透，建立汽車金融公司?！巴ㄟ^(guò)市場(chǎng)的良性競(jìng)爭(zhēng)，互相促進(jìn)、互相提升，加速行業(yè)的轉(zhuǎn)型與跨越，汽車金融公司將成為汽車金融市場(chǎng)一股強(qiáng)大的力量。”

篇2

“各地方分行必須考慮，我們?cè)撊绾螢殚L(zhǎng)城汽車以及其他的汽車經(jīng)銷商更好地提供服務(wù)？”

2012年10月24日，在長(zhǎng)城汽車所在地河北保定，來(lái)自光大銀行各地方分行負(fù)責(zé)汽車金融的業(yè)務(wù)代表、光大總行公司部汽車中心以及長(zhǎng)城汽車公司召開專網(wǎng)工作會(huì)議。會(huì)上，光大總行負(fù)責(zé)長(zhǎng)城項(xiàng)目的王萍這樣追問(wèn)在座的來(lái)自各個(gè)省市的地方分行的業(yè)務(wù)經(jīng)理們。

從2003年開始，光大銀行與長(zhǎng)城汽車已經(jīng)合作了將近十年。在九年多的時(shí)間里，長(zhǎng)城汽車逐步發(fā)展壯大，經(jīng)銷商從之前的十幾家擴(kuò)展到了今天400余家，經(jīng)銷商和廠家之間涉及到的資金量也達(dá)到了幾百億規(guī)模。然而，隨著長(zhǎng)城汽車的壯大、涉足汽車金融的銀行越來(lái)越多，光大銀行面臨的競(jìng)爭(zhēng)也越來(lái)越激烈。

在會(huì)議間歇以及光大同事小聚的聊天里，也不時(shí)能夠聽到其競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手“平安銀行”、“中信銀行”的字眼。言談之間，硝煙彌漫。

顯然，關(guān)于汽車金融業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)，光大銀行面臨的已經(jīng)不是一城一地的搶奪，而是四處開花的圍攻。

隨著中國(guó)汽車市場(chǎng)的不斷擴(kuò)大，作為第一批開展汽車金融業(yè)務(wù)的銀行之一，也是目前占據(jù)汽車金融市場(chǎng)份額最大的銀行之一，光大感受到了前所未有的壓力。

而這只是汽車金融領(lǐng)域的一個(gè)縮影。

十年造城

搜索百度新聞，一條十一年前刊登在《北京青年報(bào)》上的新聞或許可以追蹤光大銀行的汽車情結(jié)。

新聞顯示，2001年12月15日，光大銀行金融超市在京城開張。當(dāng)時(shí)所謂汽車金融超市，就是銀行把汽車按揭、保險(xiǎn)等相關(guān)機(jī)構(gòu)請(qǐng)到銀行里來(lái)，買車的市民不用再一趟趟地往銀行和各類評(píng)估機(jī)構(gòu)跑。而可以通過(guò)銀行為紐帶一次辦理完畢。根據(jù)這條舊聞顯示，這一方式與普通銀行最明顯的區(qū)別就是增加了四五張咨詢臺(tái)。

2000年，一直與光大銀行有業(yè)務(wù)來(lái)往的神龍汽車遇到了發(fā)展困惑。

其時(shí)，神龍汽車正面臨發(fā)展之際，有諸多資金實(shí)力不強(qiáng)的經(jīng)銷商加盟，這成了制約神龍汽車發(fā)展的瓶頸。如何幫助神龍實(shí)力比較弱的經(jīng)銷商能夠得到銀行的授信支持？而且在這個(gè)全國(guó)范圍內(nèi)能夠執(zhí)行一個(gè)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的，服務(wù)流程一致的授信支持，從而幫助神龍汽車實(shí)現(xiàn)銷售目標(biāo)？針對(duì)這個(gè)問(wèn)題，光大銀行開始深入分析經(jīng)銷商和核心企業(yè)之間的物流、信息流以及資金流的關(guān)系。

經(jīng)銷商庫(kù)存車的融資是這三流中的一個(gè)核心點(diǎn)。抓住這個(gè)抓手，光大銀行于當(dāng)年簽署了與神龍汽車的合作協(xié)議。

然而，并未就此止步，光大銀行通過(guò)對(duì)神龍需求的研究找到了當(dāng)時(shí)汽車行業(yè)發(fā)展的共性，2 0 0 2年，在與神龍汽車合作模式的基礎(chǔ)上，給這一模式起名為“全程通”，作為光大銀行一款行業(yè)產(chǎn)品向汽車全行業(yè)復(fù)制和推廣。

很快，多家汽車廠商和經(jīng)銷商公司和光大銀行簽署合作協(xié)議。但是，在與每家企業(yè)接觸的過(guò)程中，光大銀行工作人員發(fā)現(xiàn)，每家企業(yè)都有自己不同的特點(diǎn)，如何更加深入的融入企業(yè)的資金鏈流轉(zhuǎn)？

2002年8月，繼奇瑞、長(zhǎng)安、東南等幾大車企成為光大“全程通”業(yè)務(wù)的客戶之后，東風(fēng)柳汽與光大簽約。經(jīng)過(guò)對(duì)東風(fēng)柳汽的研究發(fā)現(xiàn)，東風(fēng)柳汽的發(fā)動(dòng)機(jī)一直由玉柴供應(yīng)，而玉柴也是光大的客戶之一，過(guò)去柳汽采用賒銷的方式，一般貨到后，二、三個(gè)月才付款。對(duì)此，光大銀行為柳汽定制了一個(gè)國(guó)內(nèi)保理業(yè)務(wù)，也就是說(shuō)玉柴的發(fā)動(dòng)機(jī)到貨后，光大銀行立即付錢給玉柴，而三個(gè)月后，柳汽才付錢給光大。

從銷售環(huán)節(jié)來(lái)看，柳汽的銷售環(huán)節(jié)遍布全國(guó)各地，各個(gè)經(jīng)銷商實(shí)力不一樣，經(jīng)銷商都是中小企業(yè)，而全國(guó)中小企業(yè)都面臨著一個(gè)難題，就是融資難。光大銀行與柳汽簽訂合作協(xié)議后，就可以在一定程度上解決經(jīng)銷商的融資難題。

具體操作流程是：柳汽將車運(yùn)到經(jīng)銷商手中，將產(chǎn)品合格證交給光大銀行羈押，由光大銀行開匯票去購(gòu)買，經(jīng)銷商賣一臺(tái)車后，把錢打進(jìn)光大銀行的賬戶，光大銀行將合格證退回給經(jīng)銷商。如果車賣不出去，由柳汽回購(gòu)。這樣的做法有望大大減少經(jīng)銷商的資金壓力，提高資金營(yíng)運(yùn)效率，增強(qiáng)其經(jīng)營(yíng)規(guī)模和銷售能力，從而進(jìn)一步提高柳汽的市場(chǎng)份額。

2009年，經(jīng)過(guò)9年耕耘，“全程通”業(yè)務(wù)伴隨汽車市場(chǎng)的井噴，也迎來(lái)了自己的豐收年。

合作企業(yè)從一開始的神龍，擴(kuò)展到了中國(guó)汽車市場(chǎng)上一線到二線汽車品牌的60多家汽車制造商，合作范圍延伸到了包括供貨商、經(jīng)銷商、終端買車客戶在內(nèi)的所有環(huán)節(jié)，合作經(jīng)銷商的數(shù)量達(dá)到了2000多家。這一年，“全程通”年信貸額度達(dá)到了1300億。而當(dāng)時(shí)中國(guó)汽車金融整體信貸規(guī)模也不過(guò)三千多億。

未來(lái)還能怎么做？還可以做怎樣的延伸？9年埋頭做事，還能以怎樣的視角跳出來(lái)看這個(gè)產(chǎn)品？乃至汽車產(chǎn)業(yè)？

從哪里來(lái)還是要從哪里去?！叭掏ā闭Q生之初就是來(lái)自于客戶的需求，那么如果想要脫胎換骨，仍然要回到客戶需求上。

回到起點(diǎn)，站在9年行業(yè)積累的基礎(chǔ)上、站在整個(gè)汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的方向上，重新尋找突破點(diǎn)。跟蹤客戶新變化的需求，并對(duì)每個(gè)廠商的新要求進(jìn)行分析和回應(yīng)。

“過(guò)去前9年，基本上都是汽車經(jīng)銷商的庫(kù)存融資。從2 0 0 9年開始，通過(guò)不斷去研究跟蹤客戶的需求，并不斷回應(yīng)廠商的新要求，包括觀察供應(yīng)鏈的發(fā)展越來(lái)越快等等趨勢(shì)，原來(lái)只是做終端，2 0 0 9 年開始， 我們開始往供應(yīng)商、廠商、經(jīng)銷商到終端用戶推廣‘全程通’

業(yè)務(wù)?！惫獯罂傂泄静科囍行闹芴m主任這樣評(píng)價(jià)當(dāng)時(shí)的情形。

經(jīng)過(guò)一年的梳理，2010年，站在新的起點(diǎn)上，關(guān)于為整個(gè)汽車產(chǎn)業(yè)鏈提供整體金融服務(wù)方案的“大汽車”理念被提出。

這一理念下的新“全程通”囊括了銀行的各個(gè)業(yè)務(wù)節(jié)點(diǎn)，為汽車產(chǎn)業(yè)提供所能提供的所有業(yè)務(wù)。而在光大銀行內(nèi)部，也跨越了部門銀行的理念，成立汽車中心，專門就汽車產(chǎn)業(yè)的整體需求進(jìn)行服務(wù)和跟蹤。

“通過(guò)細(xì)化服務(wù)，讓企業(yè)在業(yè)務(wù)流程上形成對(duì)銀行的依賴，從而形成自己的壁壘?！边@是當(dāng)年一位光大地方分行老總接受當(dāng)?shù)孛襟w采訪時(shí)說(shuō)的話。也是光大對(duì)于“全程通”這一產(chǎn)品思路的體現(xiàn)。

在復(fù)制不斷抄襲無(wú)罪的金融業(yè)，如何形成自己的壁壘一直是各家銀行尋找的秘密武器。

十年造城，光大銀行正是想通過(guò)這十年的時(shí)間里對(duì)于汽車產(chǎn)業(yè)鏈的滲透努力打造自己在汽車金融領(lǐng)域獨(dú)一無(wú)二別人不能輕易超越的、以資金鏈維系的產(chǎn)業(yè)之城。

深度服務(wù)就是這座城的城墻和壁壘。

然后就在此時(shí)，整個(gè)金融業(yè)對(duì)汽車金融的關(guān)注的目光已經(jīng)越來(lái)越灼熱。除了傳統(tǒng)的老對(duì)手中信銀行、平安銀行等，已經(jīng)有包括浦發(fā)銀行、交通銀行等諸多銀行開始了汽車金融領(lǐng)域的攻城略地。

同期，從2 0 0 4年獲得政策批準(zhǔn)成立的多家以汽車制造商為背景的汽車金融公司，經(jīng)過(guò)幾年市場(chǎng)和客戶的積淀，也開始向這個(gè)市場(chǎng)發(fā)力。

硝煙彌漫

回到文章最前面的那個(gè)場(chǎng)景。

就在長(zhǎng)城汽車與光大銀行的專網(wǎng)工作會(huì)議之前，長(zhǎng)城汽車在青島的四家經(jīng)銷商集體跳行，從光大銀行跳到了光大的對(duì)手銀行。

光大石家莊分行負(fù)責(zé)長(zhǎng)城項(xiàng)目的張衛(wèi)兵總經(jīng)理這樣告訴《汽車觀察》記者：

“某一對(duì)手銀行從內(nèi)蒙市場(chǎng)開始撬動(dòng)，直到現(xiàn)在開始對(duì)包括河北市場(chǎng)在內(nèi)的諸多光大銀行的優(yōu)勢(shì)區(qū)域進(jìn)行分解?！?/p>

溝通和交流勢(shì)在必行。包括光大銀行將于年底前正式推出的針對(duì)“全程通”業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)信息系統(tǒng)上線，這促成了這次專網(wǎng)會(huì)議的召開。但是除了介紹新的網(wǎng)上融資系統(tǒng)，會(huì)議更多的時(shí)間都在就以往的合作中產(chǎn)生的問(wèn)題進(jìn)行溝通。

每天都要和光大銀行的不同業(yè)務(wù)部門打交道的長(zhǎng)城汽車信貸部經(jīng)理劉新年這樣評(píng)價(jià)目前長(zhǎng)城汽車所合作的幾家銀行：

“我們目前主要合作的就是光大、平安、中信銀行。光大銀行的業(yè)務(wù)是我們合作銀行當(dāng)中最好的銀行之一?！?/p>

光大銀行在業(yè)務(wù)受理上采取的是主協(xié)辦模式，也就是1+1模式。一家主要的受理行與汽車廠商簽訂協(xié)議，然后由各地分行針對(duì)各地經(jīng)銷商進(jìn)行協(xié)助服務(wù)。而對(duì)手銀行采取的是N+1模式，也就是一家受理行面對(duì)全國(guó)范圍內(nèi)的經(jīng)銷商進(jìn)行服務(wù)，可以異地授信。兩種模式進(jìn)行對(duì)比，對(duì)手采取的模式，是以一家銀行面對(duì)所有的經(jīng)銷商進(jìn)行授信，經(jīng)銷商可以異地授信，并且所有的問(wèn)題都集中在一個(gè)行辦理，減少了溝通環(huán)節(jié)。與此相比，光大模式則增加了溝通成本，在汽車廠家和總行的協(xié)議之外，每個(gè)符合授信資格的經(jīng)銷商必須與當(dāng)?shù)氐墓獯筱y行再簽署相關(guān)的授信協(xié)議，并且不能異地授信。

于是類似青島事件，在長(zhǎng)城汽車經(jīng)銷商體系中幾度發(fā)生。

“其實(shí)就所能提供的服務(wù)而言，每家銀行都差不多。無(wú)非是在利息以及保證金期限以及合格證發(fā)放的審查上進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)，誰(shuí)能幫企業(yè)和經(jīng)銷商減少承擔(dān)的責(zé)任，并 且根據(jù)不同利率的產(chǎn)品獲利，誰(shuí)就能贏得競(jìng)爭(zhēng)?！惫獯笠晃环中泄ぷ魅藛T這樣總結(jié)。

一位商業(yè)銀行的工作人員這樣告訴《汽車觀察》：“關(guān)于商業(yè)銀行之間對(duì)客戶的競(jìng)爭(zhēng)，已經(jīng)達(dá)到了白熱化。在汽車金融這個(gè)產(chǎn)品上，有的銀行工作人員可以就每家企業(yè)符合授信資格的經(jīng)銷商做到如數(shù)家珍，包括對(duì)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的客戶名單做到逐一分析逐個(gè)擊破?！?/p>

就在各個(gè)商業(yè)銀行就汽車產(chǎn)業(yè)上游資源爭(zhēng)搶的同時(shí)，依托汽車制造企業(yè)為背景的汽車金融公司也紛紛成立。

國(guó)內(nèi)大型汽車集團(tuán)一汽、東風(fēng)、兵器集團(tuán)均成立了自己的財(cái)務(wù)公司，涉足汽車金融業(yè)務(wù)。一汽金融業(yè)務(wù)主要集中在商用車的批發(fā)領(lǐng)域；東風(fēng)在汽車金融方面主要在零售業(yè)務(wù)，批發(fā)業(yè)務(wù)主要是與銀行的貸款業(yè)務(wù)合作；兵器集團(tuán)也開始了自己的汽車金融業(yè)務(wù)。除此之外，奇瑞汽車與徽商銀行成立了自己的汽車金融公司，長(zhǎng)城汽車與天津銀行合資成立的汽車金融公司也已在審批中。

其中，作為國(guó)內(nèi)最早成立汽車金融公司，上汽通用汽車金融公司分別由上汽財(cái)務(wù)有限公司、美國(guó)通用汽車金融公司以及上海通用汽車有限公司三方出資成立。自2004年掛牌至今，在為包括上汽以及通用旗下的諸多品牌服務(wù)的同時(shí)，將業(yè)務(wù)伸展到了其他的80多個(gè)汽車企業(yè)，目前為3000家汽車經(jīng)銷商提供“車貸通”業(yè)務(wù)，終端服務(wù)客戶量達(dá)到了80萬(wàn)人。截止2011年，該公司的資產(chǎn)規(guī)模突破348億元。

一邊是同行，一邊是汽車企業(yè)自生的汽車金融公司。江湖暗戰(zhàn)，光大該如何破局？

光大破局

多種汽車金融體系共生的情況下，汽車金融的市場(chǎng)格局將會(huì)走向何方？

借鑒發(fā)達(dá)國(guó)家經(jīng)驗(yàn)，歐美等汽車集團(tuán)50%以上的利潤(rùn)來(lái)源于汽車金融。美國(guó)三大汽車制造商在2008年遭遇金融危機(jī)時(shí)，集團(tuán)全部利潤(rùn)或主要利潤(rùn)依靠汽車金融業(yè)務(wù)。就目前發(fā)展迅猛的大眾汽車，三分之一的收入來(lái)源也是汽車金融。

作為汽車產(chǎn)業(yè)四大價(jià)值鏈條之一，汽車金融在中國(guó)市場(chǎng)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有迎來(lái)春天。

正因?yàn)槿绱?，也正有越?lái)越多的汽車制造企業(yè)關(guān)注這個(gè)領(lǐng)域。

相比較商業(yè)銀行，汽車金融公司在滲透汽車產(chǎn)業(yè)鏈上顯然有著天生優(yōu)勢(shì)，同時(shí)與汽車經(jīng)銷商的咬合也更加緊密。作為外生力量的商業(yè)銀行在這些方面，顯然稍遜一籌。

對(duì)于此，光大銀行總行公司部汽車中心周蘭主任給了這樣一些詞：競(jìng)合、創(chuàng)新、互補(bǔ)。

篇3

10月3日，中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)頒布《汽車金融公司管理辦法》，并于當(dāng)日開始施行。有專家預(yù)言，短期內(nèi)外國(guó)汽車金融公司就可能獲得經(jīng)營(yíng)牌照。

本刊采訪了大眾、福特和通用三家汽車金融服務(wù)公司，獲知了三大國(guó)際巨頭在中國(guó)開展汽車服務(wù)貿(mào)易的運(yùn)作構(gòu)想。

中 國(guó)市場(chǎng)上有10%的汽車是通過(guò)貸款購(gòu)買的。如果和那些貸款售車率為60%～80%的國(guó)外市場(chǎng)相比，在中國(guó)發(fā)展汽車信貸潛力就顯而易見了。作為汽車信貸行業(yè)的領(lǐng)頭者，大眾、福特和通用汽車金融服務(wù)公司都宣稱，“將為中國(guó)的消費(fèi)者提供一流的汽車信貸服務(wù)”。很顯然，信貸可以使更多的中國(guó)消費(fèi)者買得起汽車。比起一次性付款購(gòu)買汽車，貸款購(gòu)車將使消費(fèi)者們獲得更高的資金回報(bào)率。另一方面，通過(guò)這項(xiàng)服務(wù)，將有更多的中國(guó)消費(fèi)者有能力購(gòu)買汽車產(chǎn)品，使汽車生產(chǎn)者也可以以此擴(kuò)大業(yè)務(wù)。

大眾公司最大化提供金融服務(wù)

德國(guó)大眾在中國(guó)有一個(gè)雄心勃勃的計(jì)劃――斥資184億人民幣建立中國(guó)-大眾汽車工業(yè)。184億，這些錢怎么花？

上海大眾汽車銷售公司副總裁羅德涵在接受記者采訪時(shí)，詳盡的描述了計(jì)劃的細(xì)節(jié)：主要的資金花在服務(wù)貿(mào)易方面；包括建立品牌，服務(wù)網(wǎng)絡(luò)、業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)、售后服務(wù)、金融服務(wù)等項(xiàng)目。首先要在中國(guó)樹立大眾汽車關(guān)于品牌的理念。

羅德涵認(rèn)為，強(qiáng)大的品牌不僅要有好的產(chǎn)品，高的質(zhì)量，涵蓋了關(guān)懷與用戶的親近。同時(shí)品牌有一種激情，激發(fā)人們對(duì)這個(gè)品牌的向往，另外還有兩個(gè)因素：一個(gè)是環(huán)保，一個(gè)社會(huì)的責(zé)任。強(qiáng)有力的品牌理念和手段包括售后服務(wù)的理念，營(yíng)銷理念，策略理念和營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)及營(yíng)銷手段，都必須提高。

羅強(qiáng)調(diào)，金融服務(wù)在汽車營(yíng)銷里是非常重要的一部分。大眾公司有自己的金融公司，而且已經(jīng)開展了工作和在中國(guó)的業(yè)務(wù)。大眾希望在不久的將來(lái)與中國(guó)的金融企業(yè)或者是銀行開展合作，對(duì)大眾在中國(guó)的用戶提供金融支持。

金融服務(wù)是個(gè)大的概念，金融服務(wù)包括許多小的服務(wù)措施:可以通過(guò)金融貸款以及后續(xù)的服務(wù);也可以完全根據(jù)用戶的需求和經(jīng)銷商對(duì)廠家的需求，來(lái)設(shè)計(jì)金融服務(wù)的項(xiàng)目，確保在整個(gè)營(yíng)銷里，金融方面的需求都能得到滿足。

有金融服務(wù)的支持，消費(fèi)者開始購(gòu)車時(shí)就會(huì)從各個(gè)方面體會(huì)到一個(gè)好的購(gòu)車環(huán)境。包括為什么買這個(gè)車，買了以后可以享受什么樣的售前、售中、售后服務(wù)、金融服務(wù)等等。到那時(shí)一個(gè)真正良性循環(huán)的汽車市場(chǎng)將在中國(guó)土地上建立起來(lái)。

羅德涵介紹，我們提到的金融服務(wù)是最大限度滿足用戶需求的金融服務(wù)。通過(guò)對(duì)不同的汽車用戶的不同需求，提供不同的服務(wù)，如果用戶喜歡一個(gè)產(chǎn)品，他手里又沒有足夠的資金時(shí)，他可以通過(guò)金融支持，以確保他喜愛的產(chǎn)品能夠最終購(gòu)買到。作為廠家來(lái)說(shuō)，也會(huì)設(shè)計(jì)出各種金融服務(wù)來(lái)確保用戶在選車時(shí)不會(huì)由于資金的問(wèn)題而不能夠買到自己喜愛的車。

福特公司 借錢放貸

福特公司與德國(guó)大眾的思路不一樣。

關(guān)于在華開展業(yè)務(wù)的兩大問(wèn)題：錢從何而來(lái)，怎樣貸出去？福特汽車信貸公司北京首席代表詹國(guó)棟指出，目前在中國(guó)開展汽車融資服務(wù)遇到的困難，可分為內(nèi)部和外部?jī)蓚€(gè)方面。內(nèi)部方面，汽車信貸要求有嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)控制，這就要求信貸人員通過(guò)嚴(yán)格的培訓(xùn)，充分了解授信標(biāo)準(zhǔn)才能夠靈活的進(jìn)行信貸決策。

福特信貸公司的資金來(lái)源將是國(guó)內(nèi)的銀行和資本市場(chǎng)，而不能像國(guó)內(nèi)一些財(cái)務(wù)公司那樣依賴集團(tuán)的提供。目前國(guó)際上的許多銀行同汽車金融公司合作共同進(jìn)行汽車消費(fèi)貸款。作為專業(yè)化的汽車金融公司，福特信貸比銀行更了解屬于汽車產(chǎn)業(yè)的經(jīng)銷商的需求和客戶的需要，做到真正專業(yè)化的服務(wù)。同時(shí)國(guó)內(nèi)銀行在從事汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)成本也很大，面臨較大的行政管理的挑戰(zhàn)。這一點(diǎn)將有待于同國(guó)內(nèi)銀行的進(jìn)一步合作與溝通。外部方面，問(wèn)題主要有：中國(guó)目前個(gè)人信用系統(tǒng)的不健全；利率沒有市場(chǎng)化；地方執(zhí)行法律效率等問(wèn)題。這些都有待于市場(chǎng)的進(jìn)一步成熟和國(guó)家法令的健全與完善。

他分析了美國(guó)和中國(guó)在汽車金融服務(wù)方面的不同和中國(guó)應(yīng)該做出努力的地方。

美國(guó)金融機(jī)構(gòu)根據(jù)其是否具有吸收客戶存款業(yè)務(wù)而分為兩大類：1、具有存款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)；2、沒有存款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。汽車金融公司屬于第二類。在美國(guó)，汽車金融公司可以在資本市場(chǎng)上籌集資金（發(fā)行商業(yè)債券或其他負(fù)債形式），其資金成本由汽車金融公司的信譽(yù)等級(jí)來(lái)評(píng)定，不由政府決定。同時(shí)在美國(guó)，對(duì)于不同信用等級(jí)的客戶可以有不同的貸款利率。信用好的客戶可以享用較低的利率購(gòu)車，而信用差的客戶則需要高利率才能幫助汽車金融公司規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。在中國(guó)，利率是固定的，客戶只要符合貸款需求，均得到相同的服務(wù)待遇。

美國(guó)有非常發(fā)達(dá)的個(gè)人信用體系。汽車金融公司能夠通過(guò)網(wǎng)絡(luò)迅速地獲取客戶的信用信息，快速地做出決定，使顧客能夠享受更快更方便的服務(wù)。在中國(guó)，客戶的貸款申請(qǐng)需要通過(guò)經(jīng)銷商、保險(xiǎn)公司和銀行的層層審核、批準(zhǔn)，使手續(xù)變得復(fù)雜繁多。中國(guó)應(yīng)該盡快完善個(gè)人信用體系，使客戶不僅在汽車貸款，在其他如住房貸款等金融服務(wù)中也能充分受益。

關(guān)于在中國(guó)是否選擇合作伙伴的問(wèn)題，詹國(guó)棟先生沒有直接回答，他暗示，中國(guó)關(guān)于加入WTO的條款里有允許汽車金融公司在中國(guó)可以以全資擁有的形式成立。福特汽車信貸公司在全球大多數(shù)市場(chǎng)都是以獨(dú)資的業(yè)務(wù)架構(gòu)來(lái)運(yùn)營(yíng)，因此希望在中國(guó)也采取這種相同的業(yè)務(wù)模式。他指出：相比合資的方式，獨(dú)資的方式比較適合貫徹福特和福特信貸公司一致的經(jīng)營(yíng)理念以及提高管理效率，從而達(dá)到長(zhǎng)期穩(wěn)健的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。

通用公司建立中外合資信貸公司

通用汽車（中國(guó)）公司金融服務(wù)總監(jiān)李樹可向記者介紹了通用金融公司的現(xiàn)狀以及未來(lái)在華的投資計(jì)劃。他說(shuō)，通用汽車公司金融服務(wù)公司（GMAC）成立于1919年，是世界上最成功的金融機(jī)構(gòu)之一。開展的業(yè)務(wù)主要有汽車貸款、金融抵押、房產(chǎn)抵押投資和保險(xiǎn)。公司在全球40個(gè)國(guó)家和地區(qū)為800萬(wàn)客戶提供服務(wù)。自公司成立81年以來(lái)，GMAC在全球范圍內(nèi)已為1.5億輛汽車提供了超過(guò)1萬(wàn)億美元的貸款。目前，GMAC在全球擁有860萬(wàn)宗汽車貸款合同。

李樹可表示：我們計(jì)劃聯(lián)合一家熟悉中國(guó)本地市場(chǎng)的一流金融機(jī)構(gòu)，在中國(guó)建立第一家中外合資汽車信貸公司，結(jié)合通用汽車金融服務(wù)公司豐富的經(jīng)驗(yàn)，為消費(fèi)者提供更多、更便利的汽車信貸服務(wù)選擇。

針對(duì)通用公司在華開展汽車金融服務(wù)需解決的主要問(wèn)題時(shí)，李樹可認(rèn)為，在中國(guó)汽車信貸尚處于起步階段。直到1998年中國(guó)政府才允許國(guó)有銀行從事汽車信貸業(yè)務(wù)。很多基本設(shè)施和相關(guān)法規(guī)還不完善。“不過(guò)，我認(rèn)為隨著中國(guó)汽車銷量的增加和人們對(duì)于個(gè)人信貸的態(tài)度轉(zhuǎn)變，中國(guó)的汽車信貸業(yè)務(wù)將會(huì)快速發(fā)展?！?/p>

篇4

（一）我國(guó)汽車金融發(fā)展現(xiàn)狀分析

國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)業(yè)各項(xiàng)制度的發(fā)展還在探索當(dāng)中，消費(fèi)者認(rèn)可度較低；又由于國(guó)內(nèi)政策影響，商業(yè)銀行的地位仍然高于一般汽車金融服務(wù)公司。商業(yè)銀行受專業(yè)知識(shí)影響，又無(wú)法提供全方位、多樣化的金融服務(wù)，純熟的服務(wù)鏈無(wú)法建立，而同時(shí)，汽車金融服務(wù)公司又無(wú)法像商業(yè)銀行一樣獨(dú)立為消費(fèi)者提供充足的資金支持，所以，國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)業(yè)的發(fā)展前景并不樂觀。汽車金融服務(wù)公司所提供的貸款方式包括直接貸款和間接貸款兩種，但是相比較，間接貸款比直接貸款所隱含的財(cái)務(wù)漏洞要多。銀行在處理經(jīng)銷商的貸款申請(qǐng)時(shí)是施行批量化原則的，缺乏針對(duì)性。售前、售中、售后彼此是完全分離的部分，經(jīng)銷商、廠商與維修商之間沒有經(jīng)過(guò)預(yù)先溝通，只注重生產(chǎn)質(zhì)量而忽略了維修保護(hù)，質(zhì)量不達(dá)標(biāo)、價(jià)格不統(tǒng)一、數(shù)量不準(zhǔn)確的經(jīng)營(yíng)紕漏經(jīng)常發(fā)生。

（二）我國(guó)汽車金融發(fā)展問(wèn)題分析

當(dāng)汽車產(chǎn)業(yè)有充足的產(chǎn)量庫(kù)存時(shí)可以帶來(lái)更好的受益，但是我國(guó)汽車產(chǎn)業(yè)的庫(kù)存利用率較低，造成了資源浪費(fèi)。汽車制造商將重點(diǎn)放在了整車制造上，而其獲得利潤(rùn)的時(shí)間卻要延遲到汽車銷售出去以后。但是國(guó)內(nèi)的一些大型城市都在控制汽車保有量。生產(chǎn)和庫(kù)存就很難保持動(dòng)態(tài)平衡。此時(shí)如果汽車金融服務(wù)公司介入，可以加快汽車銷量的流動(dòng)速度，貨幣回籠狀態(tài)漸好。汽車產(chǎn)業(yè)鏈的有序鏈接為汽車上下游產(chǎn)業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造了良好條件，最終達(dá)到產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級(jí)的效果。

產(chǎn)業(yè)制約也是汽車金融服務(wù)業(yè)亟需面臨的問(wèn)題。高度市場(chǎng)化是促進(jìn)汽車金融發(fā)展的有效措施。金融體制對(duì)汽車金融有十分重要的影響?，F(xiàn)今金融體制市場(chǎng)化的程度較低，政府主導(dǎo)的計(jì)劃性政策主導(dǎo)汽車金融，許多國(guó)有金融機(jī)構(gòu)不適應(yīng)市場(chǎng)化需求，因此，汽車金融服務(wù)業(yè)發(fā)展緩慢。

汽車金融服務(wù)公司所需要的在資金支持都是長(zhǎng)期性且總金額較大，這也對(duì)融資渠道提出了很高的要求。稅后融資成本、隨管理目標(biāo)改變的委托成本和公司現(xiàn)金流量的機(jī)會(huì)成本都應(yīng)該被納入企業(yè)選擇融資渠道時(shí)所要考慮的范圍之內(nèi)。因?yàn)榭蛇x擇的融資渠道方式單一，汽車金融服務(wù)公司能夠引進(jìn)的外資金額相當(dāng)有限。而且，就經(jīng)營(yíng)環(huán)節(jié)內(nèi)部來(lái)看，由于廠商壓貨，經(jīng)銷商處造成資金積壓，資金鏈運(yùn)轉(zhuǎn)受阻，融資情況也不容樂觀。

（三）預(yù)先準(zhǔn)備不足

隨著汽車金融行業(yè)受到政策和銀行的雙重壓力，辦理業(yè)務(wù)的效率和質(zhì)量已經(jīng)成為汽車金融公司的生存之本。在這種形勢(shì)下，擁有一個(gè)優(yōu)秀的業(yè)務(wù)流程管理組織系統(tǒng)已大勢(shì)所趨。作為一家汽車金融信貸服務(wù)公司，一方面要不斷縮短車貸審批時(shí)間，增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，努力爭(zhēng)取市場(chǎng)份額，提高服務(wù)水平，保持國(guó)內(nèi)市場(chǎng)領(lǐng)先的地位。另一方面，公司內(nèi)部如何提升運(yùn)營(yíng)能力，節(jié)約運(yùn)營(yíng)成本，降低運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，加強(qiáng)智能管理的支持性功能也變得更加重要。?A算管理組織化的相關(guān)問(wèn)題也反映出企業(yè)的業(yè)務(wù)流程管理正處于從初始級(jí)向優(yōu)化級(jí)的發(fā)展過(guò)程之中，所以對(duì)預(yù)算管理組織框架和體系是否健全、管理流程是否科學(xué)、工作內(nèi)容是否規(guī)范、管理工具是否完善等組織系統(tǒng)化提出了一系列問(wèn)題，以預(yù)算管理為基礎(chǔ)，為提高預(yù)算管理效率，對(duì)業(yè)務(wù)流程以及預(yù)算管理組織架構(gòu)進(jìn)行了分析。

二、我國(guó)汽車金融發(fā)展的對(duì)策建議

（一）重視商業(yè)銀行的作用

具體問(wèn)題具體分析，要建立符合我國(guó)市場(chǎng)發(fā)展現(xiàn)狀的汽車金融服務(wù)模式。受國(guó)情影響，政府政策對(duì)汽車金融市場(chǎng)的導(dǎo)向作用很強(qiáng)，因此形成了由商業(yè)銀行建立的汽車金融服務(wù)公司發(fā)展前景較為廣闊?？鐕?guó)企業(yè)的意識(shí)形態(tài)差異與資金供給方面都存在很大挑戰(zhàn)，所以尋求大型商業(yè)銀行的依托效果十分明顯。另外，汽車金融服務(wù)公司要加強(qiáng)與上下游產(chǎn)業(yè)的溝通，與經(jīng)銷商、廠商之間形成通暢的信息流通渠道，合作共贏。

（二）新媒體的廣泛影響

新媒體以及網(wǎng)絡(luò)的快速發(fā)展為中國(guó)創(chuàng)造了近約五億的網(wǎng)民數(shù)量，強(qiáng)大的網(wǎng)民群體孕育著巨大的市場(chǎng)潛力。如果汽車金融服務(wù)公司能夠與消費(fèi)者在線上形成一種有效的、良性的溝通，企業(yè)的口碑就形成了無(wú)限的文化價(jià)值。網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)不僅可以促進(jìn)消費(fèi)者與汽車金融服務(wù)公司的溝通，也能為消費(fèi)者們提供一個(gè)交流的平臺(tái)，達(dá)到活動(dòng)集客的作用。

（三）建立借款人誠(chéng)信檔案

汽車金融公司的貸后管理部門應(yīng)該在借款人完成汽車消費(fèi)信貸后，對(duì)借款人進(jìn)行分類歸納總結(jié)，以便汽車消費(fèi)評(píng)審部門作為風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)的參考。貸后管理部門應(yīng)將借款人分為優(yōu)良客戶、中等客戶和不良客戶。優(yōu)良客戶指借款人能夠如期還款，未有任何逾期的情況；中等客戶指借款人有過(guò)逾期，不過(guò)在汽車金融公司的催繳下迅速還款的客戶；不良客戶指使得汽車金融公司形成壞賬的客戶。將分類后的客戶進(jìn)行信息歸類，比如貸款車輛用途、借款人學(xué)歷、地區(qū)等特征進(jìn)行分類總結(jié)，以供貸款審批部門對(duì)日后的借款人貸款風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行較為準(zhǔn)確的評(píng)定。

（四）開啟多種方式并存的混合經(jīng)營(yíng)模式

加強(qiáng)與汽車經(jīng)銷商集團(tuán)的合作。因汽車經(jīng)銷商集團(tuán)在汽車流通領(lǐng)域處于核心地位，是連接主機(jī)廠和消費(fèi)者的最重要渠道，在汽車流通領(lǐng)域，有較強(qiáng)的渠道主導(dǎo)權(quán)，導(dǎo)致經(jīng)銷商集團(tuán)在汽車金融領(lǐng)域的渠道控制力較強(qiáng)，所以，加強(qiáng)與汽車經(jīng)銷商集團(tuán)的合作，是控制汽車金融主渠道的手段之一。具體的合作模式，可以從合資財(cái)務(wù)公司、合作融資租賃等多方面進(jìn)行研宄。

（五）完備我國(guó)法律體系

完善現(xiàn)有的法律法規(guī)，如《汽車金融管理辦法》、《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)公司法》等。法律自身?yè)碛械奶攸c(diǎn)可以很好地約束各社會(huì)主體的行為表現(xiàn)，使一些違規(guī)違法行為得到控制，進(jìn)而能夠優(yōu)化環(huán)境。如果汽車金融相關(guān)的法律很完善，同樣可以起到保證汽車金融市場(chǎng)環(huán)境不斷優(yōu)化的作用。如果在汽車金融市場(chǎng)中沒有法律的保障，會(huì)導(dǎo)致汽車金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)變大。我國(guó)汽車金融發(fā)展的還不是很成熟，己經(jīng)出臺(tái)的一些法律盡管在一定程度上已經(jīng)為汽車金融的發(fā)展提供了支持，但是支持力度與發(fā)達(dá)國(guó)家相比還是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。目前與消費(fèi)信貸相關(guān)的一些法律都需要進(jìn)一步細(xì)化相關(guān)規(guī)定，具體規(guī)范相應(yīng)的實(shí)施細(xì)則，對(duì)一些法律概念界定清楚，細(xì)化處罰條款。

篇5

汽車金融正成為互聯(lián)網(wǎng)金融新風(fēng)口。

2016年12月27日，央行和銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合關(guān)于修改2004版《汽車貸款管理辦法的決定（征求意見稿）》，意見稿中對(duì)借款人的范圍、借款條件等都有所放寬，這意味著央行的態(tài)度從此前的趨于對(duì)車貸市場(chǎng)加以控制轉(zhuǎn)變?yōu)榉龀趾鸵龑?dǎo)。

在眾多加入汽車金融的大軍中，神州車閃貸成立時(shí)間雖然不長(zhǎng)，但發(fā)展迅速，現(xiàn)已在北京、深圳、重慶、成都、南京、福州、鞍山、淄博、南充、泉州、宜昌等49個(gè)城市進(jìn)駐近200家門店，成為行業(yè)新銳。1月9日，在《投資者報(bào)》發(fā)起的2016年度互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新行業(yè)評(píng)選中，神州車閃貸斬獲“2016年中國(guó)最受車主信任的汽車抵押貸款品牌”獎(jiǎng)項(xiàng)。

致力于“金融改變汽車生活”

神州車閃貸（）是2016年下半年神州優(yōu)車集團(tuán)打造的一站式汽車金融服務(wù)平臺(tái)。盡管年輕，但一出生就風(fēng)華正茂，以其比較優(yōu)勢(shì)獲得汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)認(rèn)可。

神州車閃貸去年主要推出了車主貸、按揭車貸款等產(chǎn)品?！败囍髻J”是其主打的一款汽車消費(fèi)信貸產(chǎn)品，為有資金需求的個(gè)人或企業(yè)車主提供安全、快捷、專業(yè)的貸款服務(wù)，全面覆蓋車輛估值、分期貸款、款項(xiàng)管理、資產(chǎn)變現(xiàn)等業(yè)務(wù)。

除月息最低至0.49%的優(yōu)勢(shì)外，神州車閃貸針對(duì)放款時(shí)間、資金安全、準(zhǔn)入資質(zhì)等客戶實(shí)際需求中的痛點(diǎn)，建立了標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)運(yùn)作規(guī)范、全面合理的車輛評(píng)估體系、安全快捷的審核機(jī)制、成熟嚴(yán)謹(jǐn)?shù)娘L(fēng)控體系，節(jié)約客戶融資成本，幫助客戶實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)價(jià)值最大化，解決小額資金借貸難題，最終實(shí)現(xiàn)“金融改變汽車生活”的美好愿景。

據(jù)悉，“車主貸”的可貸額度最高可達(dá)車輛總估值的90%；車主無(wú)需押車，達(dá)到貸款、用車兩不誤。還款期限為3個(gè)月至3年不等，還款方式靈活、壓力小。按揭車信貸產(chǎn)品是根據(jù)車輛的最高估值，先提供貸款額的40%幫助車主還清車貸尾款，與銀行等金融機(jī)構(gòu)解除按揭，待辦完全部手續(xù)后再放款60%。

在開通業(yè)務(wù)的城市，車主可通過(guò)神州車閃貸官方網(wǎng)站、免費(fèi)熱線電話10101000或各城市線下門店等渠道提交貸款申請(qǐng)，并在門店進(jìn)行免費(fèi)驗(yàn)車與貸款資質(zhì)審核，神州車閃貸將代為辦理各種手續(xù)，最快兩小時(shí)即可放款，放款額度最高可達(dá)50萬(wàn)元。

以渠道和風(fēng)控優(yōu)勢(shì)搶得市場(chǎng)先機(jī)

截至2016年9月底，我國(guó)汽車保有量達(dá)到1.9億輛。未來(lái)一段時(shí)間內(nèi)，尤其是三四線城市與農(nóng)村市場(chǎng)的需求增長(zhǎng)強(qiáng)勁，汽車保有量仍將保持較高的增幅，這也意味著汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)存量巨大。然而，國(guó)內(nèi)民間從事汽車抵押貸款業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)數(shù)量龐大，競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈，行業(yè)整體服務(wù)水平參差不齊，因此對(duì)汽車消費(fèi)信貸市場(chǎng)的規(guī)范透明有了更高要求。

神州車閃貸相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，汽車消費(fèi)信貸未來(lái)會(huì)朝著品牌化、規(guī)?；较虬l(fā)展。通過(guò)規(guī)?；档蛦喂P業(yè)務(wù)成本，讓利于車主，保證車主的利益透明和最大程度優(yōu)化。品牌形象是車閃貸業(yè)務(wù)的服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化和綜合實(shí)力體現(xiàn)，尤其是具備較高的風(fēng)險(xiǎn)控制能力，這得益于神州租車10年來(lái)建成的完備風(fēng)控體系。

篇6

【關(guān)鍵詞】 汽車金融公司個(gè)人汽車信貸風(fēng)險(xiǎn)管理Credit Metrics模型

一、引言

中國(guó)人民銀行1998年正式批準(zhǔn)開展汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)以來(lái)，我國(guó)的汽車信貸規(guī)模發(fā)展迅速。2001年的全國(guó)汽車消費(fèi)信貸余額為436億元，截至2008年底，全國(guó)各金融機(jī)構(gòu)共發(fā)放汽車消費(fèi)貸款余額1583億元，增長(zhǎng)了2.63倍。

汽車消費(fèi)信貸的出現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)了消費(fèi)者支付方式由全款支付向分期付款方式的轉(zhuǎn)變。發(fā)達(dá)國(guó)家健全的汽車消費(fèi)法律法規(guī)、完善的信用體系、多元化的信貸模式、一站式人性化的信貸服務(wù)，為汽車消費(fèi)信貸的迅速發(fā)展提供了良好的市場(chǎng)和法制環(huán)境，為銀行和汽車金融公司的發(fā)展壯大保駕護(hù)航，順應(yīng)了汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的步伐。

賣者有貨而買者無(wú)錢，這是汽車金融業(yè)務(wù)出現(xiàn)并發(fā)展的需求因素；汽車金融公司作為附屬于汽車制造企業(yè)、為中國(guó)境內(nèi)的汽車購(gòu)買者及銷售者提供金融服務(wù)的專業(yè)化服務(wù)公司，可以通過(guò)汽車制造商和經(jīng)銷商的市場(chǎng)營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)，與客戶進(jìn)行接觸和溝通，提供個(gè)性化專業(yè)化服務(wù)。作為發(fā)達(dá)國(guó)家第二大個(gè)人金融服務(wù)項(xiàng)目的汽車消費(fèi)信貸，在全世界近1.4萬(wàn)億美元的汽車銷售總額中，已經(jīng)達(dá)到1萬(wàn)億美元左右，汽車金融公司的汽車消費(fèi)信貸成為了汽車公司利潤(rùn)的重要來(lái)源。

二、汽車金融公司的地位與業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)

銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)在個(gè)人汽車信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域內(nèi)的優(yōu)勢(shì)和挑戰(zhàn)不盡相同，因此，風(fēng)險(xiǎn)防范體系的構(gòu)成要素也各有側(cè)重。

1、汽車金融公司開展汽車消費(fèi)信貸的優(yōu)勢(shì)

汽車金融公司是經(jīng)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)批準(zhǔn)設(shè)立的、為中國(guó)境內(nèi)的汽車購(gòu)買者及銷售者提供金融服務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)。汽車金融公司以提高由經(jīng)銷商銷售的新車和二手車在中國(guó)的銷售為目的，在銀監(jiān)會(huì)審批的經(jīng)營(yíng)范圍內(nèi)，為經(jīng)銷商提供有競(jìng)爭(zhēng)力的車輛貸款，為大客戶或個(gè)人客戶提供零售汽車消費(fèi)信貸，以及從事與上述業(yè)務(wù)相關(guān)的其他輔助業(yè)務(wù)。通常，汽車金融公司的主要出資人為生產(chǎn)或銷售汽車整車的企業(yè)或非銀行金融機(jī)構(gòu)。因此，汽車金融公司與其品牌建立了緊密的、專屬式的伙伴關(guān)系；一般只為本品牌用戶提供金融服務(wù)，專門針對(duì)本品牌用戶量身設(shè)計(jì)金融產(chǎn)品。其汽車金融服務(wù)的主要優(yōu)勢(shì)有以下幾個(gè)方面。

（1）與母公司利益關(guān)聯(lián)度強(qiáng)。汽車行業(yè)具有典型的規(guī)模經(jīng)濟(jì)性，其產(chǎn)量的形成，取決于產(chǎn)能的發(fā)揮和需求的規(guī)模。因此，作為汽車制造商附屬財(cái)務(wù)公司的汽車金融公司，與母公司是一個(gè)利益共同體，其首要任務(wù)是促進(jìn)母公司汽車的銷售，以保證對(duì)汽車業(yè)連續(xù)穩(wěn)定的支持，既追逐利潤(rùn)，也配合母公司進(jìn)行靈活的資金運(yùn)作，支持母公司的整體發(fā)展戰(zhàn)略；同時(shí)，把經(jīng)銷商當(dāng)作合作伙伴，以降低貸款利率與薄利多銷組合模式擴(kuò)大企業(yè)收益；而銀行則不然，也很難做到。

（2）經(jīng)營(yíng)管理專業(yè)化程度高。在服務(wù)過(guò)程中，汽車的售前、售中、售后都需要專業(yè)的服務(wù)，這要求融資機(jī)構(gòu)在進(jìn)行融資評(píng)估時(shí)掌握廣博的專業(yè)知識(shí)，能對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行全面細(xì)致的分析和了解；在流程管理中，專業(yè)汽車金融公司能夠針對(duì)汽車消費(fèi)的特點(diǎn)，開發(fā)出專門的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估模型、抵押登記管理系統(tǒng)、催收系統(tǒng)、不良債權(quán)處理系統(tǒng)等進(jìn)行有效的管理；在業(yè)務(wù)營(yíng)運(yùn)中，專業(yè)汽車金融公司有一套標(biāo)準(zhǔn)化的業(yè)務(wù)操作系統(tǒng)，對(duì)金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)開發(fā)、銷售和售后服務(wù)進(jìn)行管理，不但大大節(jié)省了交易費(fèi)用，而且大大提高了交易效率，從而贏得了規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)。

（3）汽車消費(fèi)綜合服務(wù)優(yōu)勢(shì)。汽車金融公司不僅能幫助終端客戶輕松實(shí)現(xiàn)購(gòu)車夢(mèng)想，還能讓客戶放心用車。除了為客戶提供購(gòu)車貸款，還為客戶提供汽車消費(fèi)過(guò)程金融服務(wù)，如保險(xiǎn)、燃油、維修、駕車旅行、租賃等服務(wù)。汽車金融公司的綜合服務(wù)將延伸到汽車消費(fèi)領(lǐng)域，既增強(qiáng)了對(duì)客戶的吸引力與還款意愿，還增加了金融服務(wù)的收益，也有利于監(jiān)控和防范客戶風(fēng)險(xiǎn)。

（4）汽車消費(fèi)零售貸款優(yōu)勢(shì)。汽車金融公司能為終端用戶和商業(yè)客戶提供專業(yè)化、結(jié)構(gòu)性和多樣性的金融解決方案及相關(guān)服務(wù)。貸款門檻低、手續(xù)簡(jiǎn)便：無(wú)需貸款購(gòu)車者提供任何擔(dān)保，沒有戶口限制要求，只要有固定職業(yè)和居所、穩(wěn)定的收入和還款能力、個(gè)人信用良好等即可。首付比例低、貸款時(shí)間長(zhǎng)：首付最低為車價(jià)的20%，甚至更低；貸款年限最長(zhǎng)可達(dá)5年；無(wú)需繳納抵押費(fèi)，貸款成本低。貸款速度快：審批流程短，提交資料1―7日后客戶就可以提車。

汽車金融公司開展汽車金融服務(wù)的主要短板就是貸款利率偏高：比銀行的同類業(yè)務(wù)的利率高，比商業(yè)銀行高10%～30%。

2、商業(yè)銀行開展汽車消費(fèi)信貸的局限性

商業(yè)銀行是以經(jīng)營(yíng)工商業(yè)存、放款為主要業(yè)務(wù)，并以獲取利潤(rùn)為目的的貨幣經(jīng)營(yíng)企業(yè)。汽車金融服務(wù)是其貸款業(yè)務(wù)的拓展，而非主營(yíng)業(yè)務(wù)。因此，其局限性體現(xiàn)在以下幾點(diǎn)。

（1）非專屬性。商業(yè)銀行與汽車制造商和經(jīng)銷商的關(guān)系較為松散，屬于合同關(guān)系，而非利益共同體。

（2）專業(yè)性差。從業(yè)務(wù)的角度看，汽車消費(fèi)信貸僅為其種類繁多的業(yè)務(wù)之一；從專業(yè)人才的角度看，汽車行業(yè)的專業(yè)性很強(qiáng)，銀行缺乏具有專業(yè)知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)的人才。

（3）利潤(rùn)率低。汽車信貸業(yè)務(wù)的授信操作和控制成本高，審核期長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)較大。

（4）業(yè)務(wù)單一。商業(yè)銀行的相關(guān)產(chǎn)品和服務(wù)相對(duì)刻板單一，缺乏相關(guān)的拓展服務(wù)。

三、汽車金融公司的信貸風(fēng)險(xiǎn)分析

根據(jù)《巴塞爾協(xié)議》，商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)等8種。

由圖1可知，汽車金融公司的風(fēng)險(xiǎn)主要有源自授信者（汽車金融公司）的操作風(fēng)險(xiǎn)、源自受信者（借款人）的信用風(fēng)險(xiǎn)和因外部宏觀環(huán)境變化而導(dǎo)致的其他風(fēng)險(xiǎn)，本文主要分析前兩種。

1、受信者的信用風(fēng)險(xiǎn)

信用風(fēng)險(xiǎn)（Credit Risk）又稱違約風(fēng)險(xiǎn)，是指交易方未能履行合同中的義務(wù)而造成損失的可能性。受信者因家庭、工作、收入、健康等因素的變化不能按期還款而造成授信者損失的可能性。受信者的信用風(fēng)險(xiǎn)主要是由信息不對(duì)稱所引起的，信息不對(duì)稱會(huì)造成逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)。

逆向選擇發(fā)生在貸款前，是指信貸交易雙方因?yàn)樾畔⒉粚?duì)稱導(dǎo)致貸款成本上升，優(yōu)質(zhì)受信者（低信用風(fēng)險(xiǎn)）被驅(qū)逐出信貸市場(chǎng)。

道德風(fēng)險(xiǎn)是發(fā)生貸款合同簽訂以后，文中是指雖然授信者與受信者在合同簽訂時(shí)是信息對(duì)稱的，但是在合同簽訂之后授信者（擁有較少信息的人）只能觀測(cè)到受信者（有信息較多的人）的行為結(jié)果而無(wú)法觀測(cè)到受信者行動(dòng)本身或者無(wú)法預(yù)測(cè)受信者的行動(dòng)，從而使受信者有機(jī)會(huì)利用信息方面的優(yōu)勢(shì)給授信者帶來(lái)利益損失。如在貸款合同簽訂生效以后，因汽車價(jià)格變化導(dǎo)致受信者蓄意拖欠還款。

2、授信者的操作風(fēng)險(xiǎn)

操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于內(nèi)部系統(tǒng)不完善、內(nèi)部工作人員以及外部偶發(fā)事件所導(dǎo)致的資金損失的可能性。在《巴塞爾新資本》協(xié)議中，操作風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為7類：內(nèi)部欺詐、外部欺詐、工作場(chǎng)所安全性、產(chǎn)品及業(yè)務(wù)做法、業(yè)務(wù)中斷和系統(tǒng)失靈、交割及流程管理以及實(shí)物資產(chǎn)損壞等。

3、消費(fèi)類信貸風(fēng)險(xiǎn)的成因

（1）信息不對(duì)稱的成因。一方面是缺失完整有效的個(gè)人征信系統(tǒng)。真實(shí)、全面、系統(tǒng)的個(gè)人信用信息是一個(gè)有效的個(gè)人征信系統(tǒng)建立的最基本條件。雖然近年來(lái)中國(guó)已開始建立個(gè)人征信系統(tǒng)，但整個(gè)征信系統(tǒng)仍有待改進(jìn)，如央行所建立的征信網(wǎng)只包括了上海和廣東地區(qū)的個(gè)人信用信息。總體而言，個(gè)人征信系統(tǒng)的缺失主要體現(xiàn)在個(gè)人信用信息的不完整上，而目前我國(guó)的個(gè)人信用信息還太過(guò)于分散，并沒有一個(gè)全面概括個(gè)人信用信息的系統(tǒng)。并且，貸款申請(qǐng)者能夠提供的個(gè)人信用資料僅有身份證明、所在單位人事檔案、個(gè)人事務(wù)資產(chǎn)證明和存單證明，雖然這些證明能從一定程度上反映一個(gè)人的自然以及經(jīng)濟(jì)狀況，但無(wú)法客觀評(píng)價(jià)個(gè)人的道德品質(zhì)。

另一方面是缺乏信用評(píng)估與資信調(diào)查機(jī)構(gòu)。雖然在實(shí)際中每個(gè)金融機(jī)構(gòu)，無(wú)論是銀行還是汽車金融公司，都會(huì)對(duì)貸款申請(qǐng)者進(jìn)行信用分級(jí)，但是不同金融機(jī)構(gòu)會(huì)有不同的信用分級(jí)標(biāo)準(zhǔn)，業(yè)內(nèi)尚沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)去評(píng)估貸款申請(qǐng)者的信用狀況。由于統(tǒng)一的信用評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)的缺失，自然就沒有專業(yè)和權(quán)威的資信調(diào)查機(jī)構(gòu)。

（2）汽車金融公司操作風(fēng)險(xiǎn)的成因。一方面是源于貸款審批人的主觀判斷。由于目前中國(guó)仍沒有一個(gè)較全面有效的個(gè)人征信系統(tǒng)，汽車金融公司對(duì)于貸款申請(qǐng)者信用風(fēng)險(xiǎn)的判斷主要是建立在國(guó)家現(xiàn)行的個(gè)人征信系統(tǒng)和有合作的商業(yè)銀行內(nèi)部信用信息系統(tǒng)基礎(chǔ)上的。但當(dāng)這兩個(gè)信息來(lái)源無(wú)法提供確切的信用信息時(shí)，對(duì)于貸款申請(qǐng)者信用風(fēng)險(xiǎn)的判斷是建立在貸款審批人員的主觀判斷之上的，由此就產(chǎn)生了操作風(fēng)險(xiǎn)。

另一方面是風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制尚不完善。我國(guó)汽車金融公司是2004年剛剛興起的，汽車金融風(fēng)險(xiǎn)管理仍處于初級(jí)階段，在使用量化模型來(lái)度量風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)警風(fēng)險(xiǎn)方面仍舊十分不成熟。如經(jīng)濟(jì)環(huán)境對(duì)于汽車金融風(fēng)險(xiǎn)的影響的研究仍舊十分欠缺，所以有關(guān)數(shù)理模型參數(shù)的設(shè)置仍舊存在障礙。

（3）相關(guān)法律條款不健全。雖然有關(guān)部門頒布了《汽車金融公司管理辦法》、《汽車消費(fèi)貸款管理辦法》等條規(guī)，但這些法律層次依舊不高，且缺乏可操作的保障措施?，F(xiàn)行的法律條規(guī)主要是針對(duì)法人制定的，很少有針對(duì)于個(gè)人消費(fèi)貸款的專項(xiàng)條款，對(duì)失信、違約等行為的處理辦法不具體、不全面，使汽車金融公司在個(gè)人汽車消費(fèi)信貸上缺乏法律和制度的系統(tǒng)性約束和保護(hù)，對(duì)所出現(xiàn)的問(wèn)題往往無(wú)法適從。

四、汽車個(gè)人信貸風(fēng)險(xiǎn)的定量分析

目前國(guó)際上運(yùn)用較多的現(xiàn)代信用風(fēng)險(xiǎn)度量模型主要有：KMV公司的KMV模型、JP摩根的信用度量術(shù)模型（Cedit Metrics Model）、麥肯錫公司的宏觀模擬模型（Credit Portfolio View）、瑞士信貸銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)附加法模型（Credit Risk+）、死亡率模型（Mortality Rate）等。本文則運(yùn)用Credit Metrics模型對(duì)汽車金融公司開展個(gè)人信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析。

1、Credit Metrics模型

Credit Metrics模型是J.P.摩根1997年推出的用于度量信用風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)管理產(chǎn)品，是一種基于風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制VaR（Value-at-Risk）方法的信用風(fēng)險(xiǎn)管理模型，該模型用簡(jiǎn)單的期望和標(biāo)準(zhǔn)差來(lái)表征資產(chǎn)信用風(fēng)險(xiǎn)的變化，通過(guò)計(jì)算在確定的置信水平下信用資產(chǎn)的最大損失額，將Var方法引入到信用風(fēng)險(xiǎn)管理中來(lái)。模型的核心思想是組合價(jià)值的變化不僅受到債務(wù)人違約的影響，而且還會(huì)受到債務(wù)人信用等級(jí)轉(zhuǎn)移的影響。

2、模型參數(shù)的選取

根據(jù)年齡、婚姻等個(gè)人自然狀況、單位經(jīng)濟(jì)狀況和行業(yè)發(fā)展前景等職業(yè)情況，以及家庭收入、存款余額等對(duì)貸款申請(qǐng)人進(jìn)行評(píng)分，并根據(jù)得分對(duì)貸款申請(qǐng)人進(jìn)行評(píng)級(jí)，得到各貸款申請(qǐng)人的信用評(píng)級(jí)（見表1）。

3、信用評(píng)級(jí)轉(zhuǎn)移矩陣

債務(wù)人的信用評(píng)級(jí)會(huì)因信用事件而發(fā)生轉(zhuǎn)移：有利的信用事件會(huì)使下一期的信用評(píng)級(jí)上升；相反，不利的信用事件則會(huì)使下一期的信用評(píng)級(jí)下降，最極端的一種狀態(tài)就是違約。債務(wù)人的信用評(píng)級(jí)發(fā)生轉(zhuǎn)移的概率可以用信用評(píng)級(jí)轉(zhuǎn)移矩陣來(lái)表示（見表2）。

4、合同金貼現(xiàn)矩陣

根據(jù)各種信用等級(jí)的公司債券的第一年遠(yuǎn)期零息票利率可以得出合同現(xiàn)金流的貼現(xiàn)率表（見表3）。

5、貸款回收率

若債務(wù)人違約，貸款就不會(huì)再產(chǎn)生已承諾的還貸現(xiàn)金流，貸款的殘值能收回的價(jià)值就取決于貸款的回收率和資產(chǎn)的優(yōu)先權(quán)等級(jí)。優(yōu)先權(quán)等級(jí)不同，貸款在違約時(shí)的回收率也不同；優(yōu)先權(quán)等級(jí)越高，貸款違約時(shí)按貸款面值計(jì)算的回收率也越高（見表4）。

額；再對(duì)上述現(xiàn)金流使用遠(yuǎn)期利率進(jìn)行貼現(xiàn)，假設(shè)貸款申請(qǐng)人處于AAA級(jí)，則使用AAA級(jí)的合同金貼現(xiàn)率，且貸款期限為3年（36個(gè)月）；AAA級(jí)的貸款申請(qǐng)者在以后仍舊為AAA級(jí)時(shí)的貸款價(jià)值：A1。對(duì)于一年末發(fā)生違約情況下的貸款價(jià)值按照“本金×貸款回收率”來(lái)計(jì)算。而對(duì)于實(shí)際中一個(gè)貸款案例（本金35，000，年利率6.2%）而言，可以得出關(guān)于各個(gè)評(píng)級(jí)的申請(qǐng)者在一年末各個(gè)評(píng)級(jí)的貸款價(jià)值表格（見表5），進(jìn)而得出貸款年末的均值μ=16036以及其標(biāo)準(zhǔn)差σ=356.2。在正態(tài)分布下，未來(lái)一年X%的VaR為σa為標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布95%所對(duì)應(yīng)的值，如5%對(duì)應(yīng)于1.65），得到95%的概率下的VAR。

五、結(jié)論

汽車金融公司開展個(gè)人汽車消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)需求呈上升趨勢(shì)，其市場(chǎng)發(fā)展空間很大，值得汽車金融公司著力開發(fā)個(gè)人汽車消費(fèi)業(yè)務(wù)。

針對(duì)授信者的操作風(fēng)險(xiǎn)，則需要從建立健全法律法規(guī)、完善汽車金融公司自身管理體系和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制等方面進(jìn)行系統(tǒng)性思考，研究集成完善的方法和手段，達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)受控的目的。

針對(duì)因汽車金融公司貸款便捷性所伴隨的受信者信用風(fēng)險(xiǎn)的上升，應(yīng)采取組合型風(fēng)險(xiǎn)防范體系，特別需要提出的是在客戶靜態(tài)信用評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)上，充分挖掘信用等級(jí)評(píng)價(jià)要素，不同的要素賦予不同的信用權(quán)重。根據(jù)靜態(tài)信用評(píng)價(jià)和信用等級(jí)轉(zhuǎn)移矩陣的信息提示，細(xì)分客戶群，從而有效降低信用風(fēng)險(xiǎn)所帶來(lái)的資金損失，即對(duì)于信用等級(jí)呈上升趨勢(shì)的客戶，即使靜態(tài)分析的信用等級(jí)并非最佳，也要重點(diǎn)關(guān)注和改善客戶關(guān)系管理；對(duì)于信用等級(jí)呈下降趨勢(shì)的客戶，即使是靜態(tài)分析的信用等級(jí)最佳，也應(yīng)考慮附加風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)。

【參考文獻(xiàn)】

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篇7

（一汽汽車金融有限公司，吉林 長(zhǎng)春 130118）

摘 要：筆者將探討汽車金融盈利模式的涵義，并詳盡探討了中國(guó)汽車金融業(yè)的三類盈利模式，并融合其實(shí)際特征提出改良的意見。通過(guò)對(duì)我國(guó)汽車金融盈利模式的研究，筆者希望能夠幫助相關(guān)人士梳理我國(guó)汽車金融業(yè)的發(fā)展脈絡(luò)，幫助企業(yè)獲得新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。

關(guān)鍵詞 ：汽車金融；盈利模式；研究

中圖分類號(hào)：F832.4 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號(hào)：1000-8772-（2015）02-0047-02

繼通用、福特、大眾等汽車巨擘在中國(guó)開設(shè)汽車金融企業(yè)后，愈來(lái)愈多的國(guó)家汽車企業(yè)、地區(qū)政府、金融機(jī)構(gòu)等開始不斷開設(shè)汽車金融企業(yè)，力圖在汽車市場(chǎng)占取更多的市場(chǎng)份額，并使自身立于不敗之地。然而，與老牌的汽車巨擘企業(yè)下轄的汽車金融企業(yè)比較，我國(guó)的汽車金融企業(yè)在資金投入、管控歷練、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防等關(guān)鍵環(huán)節(jié)都存在漏洞。為了變更這一情況，中國(guó)的汽車金融企業(yè)應(yīng)融合本身的特征，采用與中國(guó)汽車消費(fèi)市場(chǎng)相契合的盈利模式。筆者將在下文中進(jìn)行詳細(xì)闡述。

一、汽車金融盈利模式涵義

汽車金融盈利模式包括汽車信貸利差模式、出租利潤(rùn)模式、保險(xiǎn)利潤(rùn)模式、養(yǎng)護(hù)模式、購(gòu)車?yán)碡?cái)模式等，但是說(shuō)到底。汽車金融的誕生，目的是刺激車輛銷售、打造行業(yè)內(nèi)口碑、減少大眾的購(gòu)買壓力。

當(dāng)汽車這種內(nèi)涵價(jià)值較大的物品的消費(fèi)變得更加普及后，資金流的分配就必然會(huì)出現(xiàn)問(wèn)題。以常規(guī)的汽車消費(fèi)信貸為實(shí)例進(jìn)行說(shuō)明，當(dāng)人們訂立信貸合同時(shí)，就使人們每個(gè)月還貸的數(shù)額以及時(shí)間固定下來(lái)，可以為汽車企業(yè)帶去穩(wěn)定的資金流。然而從汽車金融企業(yè)本身來(lái)講，它沒有辦法預(yù)判未來(lái)的整體營(yíng)銷狀況，這就會(huì)使汽車金融企業(yè)在調(diào)整盈利手段時(shí)變得左右為難。

從投資視角來(lái)看，汽車金融企業(yè)的資金流的匹配也有問(wèn)題。這是由于常規(guī)投資都有數(shù)額大、周期長(zhǎng)的特征。而汽車金融企業(yè)大部分的現(xiàn)金流是透過(guò)營(yíng)銷實(shí)現(xiàn)的，它是由單一用戶每月的本金和利息匯集而來(lái)。因此，要靈活運(yùn)用盈利模式為公司創(chuàng)造利益。

二、中國(guó)汽車金融盈利模式研究

受策略法律、大眾消費(fèi)習(xí)慣以及資金數(shù)額等元素的制約，中國(guó)的汽車金融業(yè)的盈利模式較為單調(diào)，其最關(guān)鍵的營(yíng)銷活動(dòng)就是汽車消費(fèi)信貸，極少牽涉到融資租用以及汽車金融派生品等領(lǐng)域。依據(jù)在汽車信貸下發(fā)歷程中所擔(dān)負(fù)的責(zé)任來(lái)區(qū)分，我國(guó)的汽車金融盈利模式能夠劃分成：以商業(yè)銀行為框架的直接盈利模式、以經(jīng)銷商為框架的間接盈利模式及以汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式。

1.以商業(yè)銀行為框架的直接盈利模式

該模式是指消費(fèi)者能夠直接向商業(yè)銀行遞交相關(guān)的汽車信貸的有關(guān)材料，在經(jīng)過(guò)調(diào)研、審查和批復(fù)后，商業(yè)銀行將決定是不是發(fā)放貸款給消費(fèi)者。假如可以發(fā)放信貸，商業(yè)銀行應(yīng)與消費(fèi)者訂立借貸合同、擔(dān)保合同。貸款人在與該商業(yè)銀行合作的汽車銷售商處挑選并購(gòu)買汽車，而汽車賬款則由商業(yè)銀行劃歸汽車銷售商。

這類模式的特征是商業(yè)銀行與客戶是面對(duì)面的，商業(yè)銀行能夠運(yùn)用金融體系內(nèi)部的征信體系查驗(yàn)用戶的資信狀況，并對(duì)用戶的資金使用情況進(jìn)行匯總，最大程度地避免信貸風(fēng)險(xiǎn)。

上面已經(jīng)提及，該模式由商業(yè)商業(yè)銀行、汽車銷售商以及保險(xiǎn)公司三個(gè)行業(yè)構(gòu)成。當(dāng)前，大部分的商業(yè)銀行都展開了汽車消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)。這類模式的優(yōu)勢(shì)是減少了中間流程，加強(qiáng)了貸款的管控；商業(yè)銀行能夠利用長(zhǎng)期運(yùn)營(yíng)累積起來(lái)的客戶資信狀況對(duì)車輛購(gòu)買者實(shí)施信用考評(píng)，還能和房屋信貸捆綁營(yíng)銷以降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的幾率。商業(yè)銀行以其資金規(guī)模大，開設(shè)網(wǎng)點(diǎn)多，本金較低的并且歸還信貸的途徑較多等諸多優(yōu)點(diǎn)，吸引大量用戶，且收取用戶的利息也較多。

2.經(jīng)銷商為框架的間接盈利模式

這個(gè)模式由汽車銷售商為主要框架。該模式是由購(gòu)車人向既定品牌的銷售商問(wèn)詢并挑選具體車輛型號(hào)，并遞交分期付款材料；銷售商對(duì)用戶的信用評(píng)估進(jìn)行初步審定，并實(shí)施保險(xiǎn)申報(bào)以及記載，并向金融機(jī)構(gòu)遞送材料并為用戶完善信貸手續(xù)，銀行再一次審定材料。假如透過(guò)信貸申報(bào)則購(gòu)車人付完首付，三方訂立信貸合同，用戶提取車輛，銷售商替代金融機(jī)構(gòu)收回貸款利息。

在該種模式中，銷售商應(yīng)不單單扮演一個(gè)汽車營(yíng)銷人的角色，還要扮演個(gè)體資信的管控人以及風(fēng)險(xiǎn)管控人的角色。金融機(jī)構(gòu)不直面用戶，而是通過(guò)銷售商與用戶建立信貸關(guān)系。

這類模式的優(yōu)勢(shì)在于：因?yàn)殇N售商對(duì)下轄的汽車的特性及購(gòu)車人的需要都較為了解，它能為購(gòu)車人供應(yīng)更為仔細(xì)、更為具體的一條龍服務(wù)。對(duì)銷售商來(lái)講，因?yàn)閾?dān)負(fù)了一部分的風(fēng)險(xiǎn)并在信用考評(píng)方面付出了代價(jià)，所以能夠獲取2%～4%的手續(xù)費(fèi)。

3.汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式

汽車金融企業(yè)正積極開展汽車消費(fèi)信貸活動(dòng)以及其他類的汽車金融活動(dòng)，據(jù)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，到2013年，我國(guó)已創(chuàng)立了18家專門的汽車金融信貸企業(yè)，其目的是為附屬汽車建造商的商品提供金融支撐。汽車金融企業(yè)的最明顯的特征就是專業(yè)化，申請(qǐng)信貸的手續(xù)較為簡(jiǎn)捷，信貸審查和批復(fù)較快，針對(duì)用戶的服務(wù)質(zhì)量也較高。并且與商業(yè)銀行不一樣的是，購(gòu)車人在汽車金融企業(yè)申請(qǐng)信貸不必用房屋作為抵押，且貸款過(guò)程周期更短、效率更高。當(dāng)前，歷經(jīng)多年的發(fā)展，汽車金融企業(yè)引導(dǎo)的信貸盈利模式已走上了良性發(fā)展軌道，并大大提升了總公司的新車營(yíng)銷量。

該類貸款盈利模式較為便捷，購(gòu)車人必須先在汽車營(yíng)銷企業(yè)挑選稱心的車輛類型，并遞送申請(qǐng)材料給汽車營(yíng)銷企業(yè)，并將必須提供的證明資料等交由汽車金融企業(yè)審查和核對(duì)，然后汽車金融企業(yè)對(duì)用戶的資信狀況進(jìn)行評(píng)級(jí)—而在情況了解不全面的情況下應(yīng)登門拜訪。假如通過(guò)了審查和核對(duì)，購(gòu)車人繳納首付，并訂立信貸合約，最后提取車輛。購(gòu)車人應(yīng)依照所簽訂的合約分期歸還信貸。汽車金融企業(yè)的信貸模式便捷，大大提升了車輛銷售效率。

三、創(chuàng)新性盈利模式

在汽車銷售信貸市場(chǎng)中，除去上述較為通用的盈利模式外，我國(guó)創(chuàng)新性的金融盈利模式也開始“嶄露頭角”。

1.增值盈利模式

汽車消費(fèi)牽涉的金融服務(wù)繁多，如果消費(fèi)者提早在汽車金融服務(wù)公司存進(jìn)一定比率的購(gòu)車儲(chǔ)蓄，就能夠更快、更實(shí)惠地獲取購(gòu)車貸款。

除開購(gòu)車信貸外，還包括汽車消費(fèi)過(guò)程中的金融服務(wù)。消費(fèi)者能夠向汽車金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)汽車融資租賃。租用到期后，可以選擇繼續(xù)留用或置換新車，汽車養(yǎng)護(hù)費(fèi)用也由提供租賃方承擔(dān)；消費(fèi)者能夠獲取汽車公司下發(fā)的專業(yè)信用卡，累計(jì)刷卡到一定額度后，可以得到買車優(yōu)惠，抑或取得與轎車相關(guān)的旅游小額貸款等回饋。

另外，汽車金融公司還會(huì)提供全套汽車養(yǎng)護(hù)預(yù)案，以協(xié)助用戶獲取性價(jià)比高的及時(shí)修理服務(wù)，修理費(fèi)用可以在分期付款中歸還。這樣的人性化設(shè)計(jì)獲得了無(wú)數(shù)客戶的青睞。

這就是增值盈利模式，我國(guó)的創(chuàng)新性汽車金融模式應(yīng)該借鑒增值盈利模式的先進(jìn)理念與經(jīng)驗(yàn)。而通過(guò)不懈的努力和研發(fā)，我國(guó)目前已經(jīng)開始使用增值盈利模式，這樣的盈利模式能夠?yàn)槠嚱鹑谄髽I(yè)帶來(lái)一定的利潤(rùn)。

2.冀東模式

冀東模式是龐大汽貿(mào)集團(tuán)股份有限公司于上世紀(jì)末與中國(guó)銀行唐山分行創(chuàng)立的汽車消費(fèi)貸款模式。該模式下金融機(jī)構(gòu)為資金的供應(yīng)人，風(fēng)險(xiǎn)則由龐大集團(tuán)全過(guò)程監(jiān)督和控制。為了管控風(fēng)險(xiǎn)，龐大創(chuàng)設(shè)了以全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)為中心的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防系統(tǒng)，這也是冀東模式得以發(fā)展壯大的根本原因。

透過(guò)一部分的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防舉措，龐大集團(tuán)產(chǎn)生信貸呆賬和還賬的幾率極小，不良信貸率從2004年的0.13%降低到了0.06%，伙伴銀行的風(fēng)險(xiǎn)率為0，最大限度地管控了風(fēng)險(xiǎn)。而從購(gòu)車人的視角來(lái)說(shuō)，車內(nèi)的全球衛(wèi)星定位系統(tǒng)擁有的導(dǎo)航、信息查閱以及野外援救等人性化設(shè)計(jì)，也提升了用戶的舒適度，龐大集團(tuán)還借機(jī)拓展了營(yíng)銷范疇。

四、結(jié)語(yǔ)

汽車金融服務(wù)行業(yè)是當(dāng)代服務(wù)業(yè)中的重要構(gòu)成元素，它是否能獲得快速發(fā)展，將左右我國(guó)汽車領(lǐng)域的發(fā)展和壯大，而它的可持續(xù)發(fā)展又依仗科學(xué)的盈利模式。目前我國(guó)的汽車金融盈利模式還是大量集中于汽車銷售環(huán)節(jié)，應(yīng)逐漸開發(fā)汽車售后的金融服務(wù)，研發(fā)出適合本國(guó)特色的盈利模式。

參考文獻(xiàn)：

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篇8

關(guān)鍵詞：汽車 金融 資金鏈

20世紀(jì)初期，隨著汽車行業(yè)的發(fā)展和用戶可以分期付款買汽車的實(shí)現(xiàn)，汽車金融服務(wù)行業(yè)也隨之產(chǎn)生。其不但實(shí)現(xiàn)了長(zhǎng)期分次付款的買賣方式，而且打破了傳統(tǒng)的汽車買賣方式。這樣的變革，雖然提高了汽車行業(yè)的銷售量以及調(diào)動(dòng)了汽車制造商的積極性，但在汽車制造商的資金周轉(zhuǎn)方面，造成了很大的困難，無(wú)形中給制造商增加了資金壓力。面對(duì)這種壓力，汽車生產(chǎn)廠家不得不想盡一切可以解決問(wèn)題的方法。想要刺激市場(chǎng)購(gòu)買力，就必須生產(chǎn)出讓顧客愿意購(gòu)買的產(chǎn)品，所以汽車生產(chǎn)廠家就從產(chǎn)品服務(wù)的創(chuàng)新方面去尋找機(jī)遇和解決資金周轉(zhuǎn)的困境，所以汽車金融服務(wù)行業(yè)就隨之產(chǎn)生，形成了一個(gè)“融集資金―銀行信貸―信用管理”的完整的體系。

一、我國(guó)汽車金融資金供需現(xiàn)狀

我國(guó)汽車金融的資金鏈，主要包括了資金的籌集和運(yùn)用兩方面。一方面，資金的管理模式和籌集是汽車金融的資金鏈的關(guān)鍵。另一方面，其關(guān)鍵是進(jìn)行資金的投資外放，把汽車產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售作為載體，以汽車的銷售促進(jìn)汽車的生產(chǎn)，推動(dòng)汽車行業(yè)的發(fā)展。

（一）我國(guó)汽車金融信貸主要的資金來(lái)源

目前，針對(duì)我國(guó)的國(guó)情，金融行業(yè)的主導(dǎo)是銀行，國(guó)家對(duì)汽車金融服務(wù)進(jìn)行宏觀調(diào)控是首先從銀行開始的。我國(guó)汽車金融服務(wù)和其他經(jīng)營(yíng)汽車金融的非銀行機(jī)構(gòu)投放的資金也都是源自銀行的，可見銀行在我國(guó)汽車金融行業(yè)是非常重要的。在汽車產(chǎn)業(yè)和服務(wù)市場(chǎng)的背景下，隨著時(shí)間的推移，我國(guó)開始允許外資汽車廠成立汽車金融公司，有利于引進(jìn)國(guó)外汽車融資業(yè)務(wù)的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，使我國(guó)消費(fèi)者接受金融服務(wù)時(shí)有更多的選擇。我國(guó)本土的汽車金融正在逐漸探索和完善著汽車廠商和銀行等金融機(jī)構(gòu)合作建立汽車金融公司的模式。

運(yùn)作汽車金融機(jī)構(gòu)，不但可以創(chuàng)新汽車金融服務(wù)產(chǎn)品，發(fā)展壯大汽車金融服務(wù)市場(chǎng)，而且汽車金融服務(wù)市場(chǎng)和專業(yè)化機(jī)構(gòu)的運(yùn)作是相鋪相成的關(guān)系，其為專業(yè)化機(jī)構(gòu)的運(yùn)作提供更大的賺足利益的空間，使汽車金融服務(wù)得到了發(fā)展壯大，形成了一種良性循環(huán)的發(fā)展模式。我國(guó)汽車金融要把汽車金融公司作為主體，不但可以充分利用廠商的汽車金融公司本身具有的優(yōu)勢(shì)，還可以使金融機(jī)構(gòu)能參與汽車金融業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)和創(chuàng)新產(chǎn)品，從而建立健全汽車金融市場(chǎng)結(jié)構(gòu)體系。目前國(guó)內(nèi)汽車金融公司主要通過(guò)兩個(gè)途徑來(lái)融資：一是接受境內(nèi)股東單位3個(gè)月以上期限的存款；二是向金融機(jī)構(gòu)借款。2009年8月31日，央行和銀監(jiān)會(huì)聯(lián)合制定并公告，允許符合條件的金融租賃公司和汽車金融公司發(fā)行金融債券，并明確規(guī)定了申請(qǐng)發(fā)行金融債券的具體條件。允許汽車金融公司發(fā)債，有利于拓寬其融資渠道。但是汽車金融公司的資金的主要來(lái)源仍然是股東存款和商業(yè)銀行貸款，這是由于我國(guó)的債券市場(chǎng)還有很多的弊端，還有待發(fā)展。

（二）我國(guó)面向消費(fèi)者的汽車金融產(chǎn)品

目前，我國(guó)汽車金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)主要有專業(yè)的汽車金融服務(wù)公司、商業(yè)銀行和汽車租賃公司。其中，我國(guó)汽車金融服務(wù)的大部分是商業(yè)銀行。國(guó)內(nèi)所有的汽車貸款和金融服務(wù)業(yè)務(wù)幾乎被四大國(guó)有商業(yè)銀行和其他股份制銀行壟斷了。另一方面，國(guó)外的資金和汽車產(chǎn)品已經(jīng)融入到我國(guó)汽車金融業(yè)中來(lái)，給我國(guó)的汽車金融行業(yè)造成了極大沖擊，增加了競(jìng)爭(zhēng)的激烈。我國(guó)的汽車金融還有很多問(wèn)題，如其產(chǎn)品的設(shè)計(jì)單一，資金運(yùn)用十分有限。汽車金融服務(wù)產(chǎn)品基本上還只是停留在輔助汽車銷售的環(huán)節(jié)，基本沒有涉及銷售之后的服務(wù)。

二、我國(guó)汽車金融的資金鏈存在的問(wèn)題

目前，我國(guó)汽車消費(fèi)信貸的機(jī)構(gòu)主要有商業(yè)銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)這兩種機(jī)構(gòu)。汽車金融已經(jīng)開始蓬勃發(fā)展，我國(guó)汽車金融市場(chǎng)還是以商業(yè)銀行為主。據(jù)人民銀行統(tǒng)計(jì)，截至2008年年底，全國(guó)各金融機(jī)構(gòu)共發(fā)放汽車消費(fèi)貸款余額1583億元，而截至2011年年底，汽車金融消費(fèi)金融市場(chǎng)余額已突破3000億元。據(jù)專業(yè)在線貸款交易平臺(tái)統(tǒng)計(jì)，2012年上半年汽車貸款市場(chǎng)業(yè)務(wù)額增長(zhǎng)超過(guò)30%。其中各類商業(yè)銀行余額總計(jì)達(dá)65%以上，汽車金融公司勉強(qiáng)達(dá)到20%的市場(chǎng)份額，而其他機(jī)構(gòu)更不用多說(shuō)，所占市場(chǎng)份額比例更少。這種相對(duì)單一的汽車消費(fèi)信貸的機(jī)構(gòu)模式不但阻礙汽車業(yè)與金融業(yè)的發(fā)展，而且也無(wú)法滿足消費(fèi)者的各種各樣的服務(wù)需求。商業(yè)銀行，汽車金融公司和其他金融機(jī)構(gòu)共同競(jìng)爭(zhēng)的完整體系是一個(gè)健全的汽車金融市場(chǎng)所必須擁有的。

我國(guó)目前汽車消費(fèi)信貸狀況對(duì)于汽車金融業(yè)的發(fā)展是非常不利的，其局限性表現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是專業(yè)性不足。祝文華在其著作《商業(yè)銀行對(duì)于汽車金融產(chǎn)業(yè)的影響》中提到：“由于商業(yè)銀行在汽車方面有很多問(wèn)題，缺乏專業(yè)性，在與消費(fèi)者進(jìn)行溝通的時(shí)候無(wú)法深入，市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新的靈活度不夠，所以汽車金融服務(wù)不是只有銀行就能夠完成的，還需要其他的金融機(jī)構(gòu)的參與?！倍前l(fā)展的動(dòng)力不夠。銀行的信貸服務(wù)是有一定的寬度的，對(duì)汽車信貸來(lái)說(shuō)是沒有專業(yè)性的，銀行的汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)利潤(rùn)率不高，這就使得汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的開展成本逐漸增加，這些問(wèn)題都嚴(yán)重阻礙了汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)的發(fā)展。

三、對(duì)策

國(guó)外的汽車金融市場(chǎng)的發(fā)展是非常好的，這值得借鑒，而中國(guó)的汽車金融市場(chǎng)是一個(gè)巨大的寶庫(kù)，有著很大的發(fā)展?jié)摿ΑＣ绹?guó)、歐洲與日本在汽車金融方面各具特色。

美國(guó)的汽車金融行業(yè)在100多年的發(fā)展創(chuàng)新下，汽車消費(fèi)信貸種類繁多，業(yè)務(wù)發(fā)展模式眾多，除了傳統(tǒng)的長(zhǎng)期分次付款和儲(chǔ)存貨物融集資金模式之外，融集資金和租賃、購(gòu)買汽車作為儲(chǔ)蓄的一種方式、在汽車的所有消費(fèi)上購(gòu)買保險(xiǎn)以及信用卡、汽車應(yīng)收賬款保理等汽車消費(fèi)過(guò)程中的金融服務(wù)全部都有。目前，美國(guó)汽車金融市場(chǎng)信貸是消費(fèi)者最主要的購(gòu)買方式之一，信貸滲透率也已達(dá)到80%。日本的服務(wù)非常便捷。日本的汽車金融已進(jìn)入了穩(wěn)定發(fā)展的時(shí)期。而這么多年的金融服務(wù)經(jīng)驗(yàn)和其品牌資產(chǎn)的積累，已經(jīng)走在了整個(gè)市場(chǎng)中的前沿。其獨(dú)特的創(chuàng)新服務(wù)，給了汽車金融服務(wù)行業(yè)更加便捷的發(fā)展很大的啟迪，這其中包括：客戶可在日本國(guó)內(nèi)很多的大城市，申請(qǐng)和辦理專業(yè)汽車金融服務(wù)的信貸業(yè)務(wù)、使客戶體驗(yàn)到最方便最便捷的金融服務(wù)，最有效率用時(shí)最少的申請(qǐng)審批程序，從客戶申請(qǐng)開始到得到貸款有時(shí)最快只要1個(gè)小時(shí)左右，甚至差不多兩天就可以提車。這都是非常好的精華，值得我們?nèi)W(xué)習(xí)和借鑒的。

中國(guó)汽車金融想要發(fā)展起來(lái)，就必須增強(qiáng)自主創(chuàng)新的能力。在此提出以下幾點(diǎn)，雖不是很成熟，但可以起到拋磚引玉的作用。1、建立競(jìng)爭(zhēng)合作關(guān)系，向汽車制造和規(guī)模小和沒有建立汽車金融公司的商用車品牌經(jīng)銷商發(fā)放貸款。應(yīng)當(dāng)對(duì)于運(yùn)轉(zhuǎn)資金不足的問(wèn)題提出解決的辦法，建立競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，吸引規(guī)模小的汽車公司投資合作。2、以建立互補(bǔ)聯(lián)盟或者競(jìng)爭(zhēng)聯(lián)盟，聯(lián)盟的加入，既提高了資本的數(shù)量，又增加了業(yè)務(wù)的數(shù)量，一舉多得。例如，通用金融公司為了實(shí)現(xiàn)對(duì)通用乘用車與福田商用車的全系列貸款覆蓋，邀請(qǐng)了福田汽車公司入股，這是互補(bǔ)聯(lián)盟。通用金融公司為了實(shí)現(xiàn)對(duì)抗大眾、豐田等公司的目的，邀請(qǐng)奇瑞汽車公司合作，這是競(jìng)爭(zhēng)聯(lián)盟。不斷的強(qiáng)化經(jīng)銷商的貸款業(yè)務(wù)份額，支持優(yōu)秀經(jīng)銷商增加周轉(zhuǎn)車輛、庫(kù)存配件、4S店建設(shè)等，這樣不但增強(qiáng)了汽車廠商的網(wǎng)絡(luò)經(jīng)銷競(jìng)爭(zhēng)力，同時(shí)建立了經(jīng)銷商為汽車金融公司服務(wù)的開始。3、建立融資母公司，設(shè)立股東制，這和北汽投資公司很相似?？梢酝ㄟ^(guò)股東的各種融資手段，實(shí)現(xiàn)持續(xù)的資本輸入，解決資金運(yùn)行周轉(zhuǎn)的問(wèn)題。4、可以建立合作機(jī)制，打破區(qū)域性的限制?？梢詭准医鹑诠局g建立聯(lián)合作業(yè)解決不能夠建立異地分支機(jī)構(gòu)的問(wèn)題，達(dá)到實(shí)現(xiàn)互為分支機(jī)構(gòu)的操作的目的，這是互惠互利的。

參考文獻(xiàn)：

[1]劉許明.對(duì)中國(guó)建立汽車金融公司的思考[J].北京汽車，2010

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關(guān)鍵詞：汽車金融公司；發(fā)展模式；金融服務(wù)業(yè)；發(fā)展對(duì)策

中圖分類號(hào)：F2文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A文章編號(hào)：1672-3198（2013）08-0014-02

1引言

1.1汽車金融公司概述

汽車金融公司從誕生至今已有近百年歷史，它最早起源于美國(guó)通用汽車公司設(shè)立的通用汽車票據(jù)承兌公司。在國(guó)外，汽車金融公司是汽車企業(yè)為促進(jìn)企業(yè)銷售、改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)服務(wù)、提高企業(yè)資本運(yùn)作效率而出資設(shè)立的與汽車銷售有關(guān)的服務(wù)于母公司、經(jīng)銷商、股東和客戶的金融服務(wù)機(jī)構(gòu)。而在我國(guó)，汽車金融公司指經(jīng)中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)依據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和本辦法規(guī)定批準(zhǔn)設(shè)立的，為中國(guó)境內(nèi)的汽車購(gòu)買者及銷售者提供貸款的非銀行金融企業(yè)法人。二者雖定義不同，但其性質(zhì)都是通過(guò)資本運(yùn)作為汽車產(chǎn)業(yè)提供專門的金融服務(wù)的公司，旨在促進(jìn)汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

1.2文獻(xiàn)綜述

針對(duì)選題，我利用中國(guó)網(wǎng)絡(luò)文獻(xiàn)學(xué)術(shù)出版總庫(kù)搜索引擎，對(duì)期刊中相關(guān)文章進(jìn)行了閱讀分析，對(duì)已有的汽車金融公司的研究成果進(jìn)行了整理。

在我國(guó)的汽車金融公司的發(fā)展現(xiàn)狀方面，各文章表述大體一致，主要是依托商業(yè)銀行、專業(yè)汽車金融公司、汽車集團(tuán)的財(cái)務(wù)公司通過(guò)對(duì)銷售商、生產(chǎn)商貸款進(jìn)行業(yè)務(wù)活動(dòng)。

而在汽車公司的發(fā)展戰(zhàn)略上，許多人提出了不同的建議，其中幾個(gè)有代表性的表述如下：

宋炳坤在《當(dāng)前汽車金融公司發(fā)展策略分析》一文中指出，汽車金融公司應(yīng)該利用其專業(yè)化的優(yōu)勢(shì)，進(jìn)行電子化建設(shè)，與生產(chǎn)商、經(jīng)銷商、維修商協(xié)商建立一個(gè)便捷系統(tǒng)的網(wǎng)絡(luò)，利用網(wǎng)絡(luò)技術(shù)進(jìn)行資金的融通，更好地提供服務(wù)；還應(yīng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)操作模式，通過(guò)貸款運(yùn)作形式創(chuàng)新、二手車回購(gòu)、新舊車置換等方式促進(jìn)公司發(fā)展，還應(yīng)建立安全快捷的貸款業(yè)務(wù)管理和操作機(jī)制等。

馮麗娜、董娟在《對(duì)發(fā)展我國(guó)汽車金融公司的思考》一文中指出，汽車金融公司的發(fā)展應(yīng)該通過(guò)建立健全我國(guó)社會(huì)信用體系，為汽車金融公司的發(fā)展?fàn)I造良好的社會(huì)信用條件；與商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)合作，利用汽車金融公司和其他金融機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，發(fā)展壯大自己的業(yè)務(wù)；采取積極的措施克服資金來(lái)源、成本等因素的限制的方式進(jìn)行。

王麗輝、張宗浩在《淺論我國(guó)汽車金融公司的發(fā)展》一文中認(rèn)為，應(yīng)該通過(guò)加快我國(guó)信用評(píng)估體系的建設(shè)、取消政策上的限制、加強(qiáng)汽車金融公司與商業(yè)銀行的合作以及完善相關(guān)的法律法規(guī)來(lái)促進(jìn)汽車金融公司的發(fā)展，文中強(qiáng)調(diào)了汽車金融公司與商業(yè)銀行合作的重要性，一方面商業(yè)銀行擁有完備的運(yùn)行體系以及客戶資料，另一方面汽車金融公司具有專業(yè)化優(yōu)勢(shì)，二者通過(guò)合作可以獲得雙贏。

李江天、林家華在《入世以來(lái)我國(guó)汽車金融公司的發(fā)展研究》一文中指出，汽車金融公司除了加強(qiáng)與商業(yè)銀行的合作、以及拓寬業(yè)務(wù)之外，還應(yīng)該服務(wù)于國(guó)內(nèi)汽車企業(yè)國(guó)際化經(jīng)營(yíng)以及服務(wù)于自主品牌汽車企業(yè)的政策引導(dǎo)，注重了與經(jīng)濟(jì)全球化的背景與國(guó)內(nèi)自主品牌發(fā)展的結(jié)合，從而更有利于汽車金融公司的發(fā)展。

通過(guò)以上已有的政策建議我們可以看出，我國(guó)汽車金融公司的發(fā)展建議可以總結(jié)為建立良好的信貸機(jī)制、加強(qiáng)與商業(yè)銀行的合作、拓寬業(yè)務(wù)活動(dòng)等方面。而我認(rèn)為在這些研究成果的基礎(chǔ)上，我們更應(yīng)該深入探討具體的業(yè)務(wù)形式以及放寬國(guó)家對(duì)汽車金融公司的政策限制，這樣才能切實(shí)有效地促進(jìn)我國(guó)汽車金融公司的發(fā)展。

2我國(guó)汽車金融公司發(fā)展現(xiàn)狀

2.1我國(guó)汽車金融業(yè)當(dāng)前格局

截至2006年7月底，我國(guó)已經(jīng)獲準(zhǔn)成立的汽車金融公司共有6家：分別為上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司（GMAC）、大眾汽車金融（中國(guó)）有限公司、豐田汽車金融（中國(guó)）有限公司、福特（中國(guó)）汽車信貸公司、戴-克集團(tuán)金融有限責(zé)任公司和東風(fēng)標(biāo)致雪鐵龍汽車金融公司。除了這幾家汽車金融公司，汽車金融行業(yè)還存在幾種形式：由商業(yè)銀行開展的汽車金融業(yè)務(wù)，按照國(guó)內(nèi)通用的信貸模式，商業(yè)銀行作為汽車交易的第三方向客戶提供車貸服務(wù)；像通用這種拓展綜合性業(yè)務(wù)的集團(tuán)，采取類似于銀行的多品牌客戶經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略；以經(jīng)銷商為信貸服務(wù)主體，汽車經(jīng)銷商通過(guò)與保險(xiǎn)公司合作為客戶提供汽車信貸服務(wù)。

2.2我國(guó)汽車金融公司發(fā)展的優(yōu)勢(shì)

汽車金融公司在我國(guó)雖然處于初級(jí)發(fā)展階段，但是其在我國(guó)的發(fā)展有著許多的優(yōu)勢(shì)，具體表現(xiàn)在：經(jīng)濟(jì)環(huán)境方面，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，汽車產(chǎn)業(yè)處于一個(gè)加速發(fā)展期，人們對(duì)汽車的消費(fèi)需求逐步上升，汽車金融公司的發(fā)展成為一種趨勢(shì)，并且伴隨著我國(guó)金融制度的發(fā)展，汽車金融公司一定會(huì)進(jìn)一步完善，有著較好的市場(chǎng)前景；公司自身特點(diǎn)方面，汽車金融公司具有專業(yè)化的特點(diǎn)，與銀行等傳統(tǒng)的金融服務(wù)機(jī)構(gòu)相比，其對(duì)于汽車的銷售維修都有著自身的專業(yè)化優(yōu)勢(shì)，有利于更有效地搭建進(jìn)行消費(fèi)者與生產(chǎn)商、商雙方溝通的橋梁，為消費(fèi)者提供最專業(yè)的服務(wù)；與國(guó)際的聯(lián)系方面，伴隨著經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展以及我國(guó)加入世界貿(mào)易組織，我國(guó)與世界的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系日益密切，在汽車產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域誕生了許多合資廠家以及運(yùn)用國(guó)外技術(shù)的自主品牌，在與國(guó)外的汽車廠商合作時(shí)，汽車金融公司有著巨大的發(fā)展?jié)摿Α?/p>

2.3我國(guó)汽車金融公司發(fā)展的制約因素

2.3.1我國(guó)信用體制不完善

一個(gè)完善的信用體系是汽車金融公司發(fā)展的重要基礎(chǔ)，但是由于我國(guó)處在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的初期，其信用體制的發(fā)展并不完善，消費(fèi)者信用記錄分散，沒有形成一個(gè)規(guī)范的體系，這使得汽車金融公司難以掌握完整的客戶的相關(guān)收入、信用等情況，而如果是由汽車金融公司自己去收集這些資料，顯然會(huì)增加其經(jīng)營(yíng)成本，不利于其發(fā)展。另外信用體制的不健全會(huì)導(dǎo)致個(gè)人在作出行為決策時(shí)會(huì)產(chǎn)生逆向選擇與道德風(fēng)險(xiǎn)，這會(huì)嚴(yán)重制約汽車金融公司的產(chǎn)品業(yè)務(wù)拓展，擾亂汽車金融服務(wù)環(huán)境。

2.3.2融資的限制

根據(jù)我國(guó)《汽車金融公司管理辦法實(shí)施細(xì)則》，國(guó)內(nèi)汽車金融公司有3種資金來(lái)源，分別是注冊(cè)資本金，接受股東單位3個(gè)月以上的存款，向金融機(jī)構(gòu)借款。從融資渠道上來(lái)看，我國(guó)汽車金融公司的融資渠道較窄，并且其中接受股東單位存款是境內(nèi)股東單位的部分存款，向金融機(jī)構(gòu)借款是指從其它銀行拆借，并且銀行拆借資金只能借4個(gè)月以上，另外不允許汽車金融公司進(jìn)入企業(yè)債券等公開資本市場(chǎng)，這些限制都制約了汽車金融公司的發(fā)展。

2.3.3貸款利率浮動(dòng)空間小

由于目前我國(guó)還沒有實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化，汽車金融公司無(wú)法利用價(jià)格策略形成自己的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)?！镀嚱鹑诠竟芾磙k法》規(guī)定，汽車貸款銀行與汽車金融公司的貸款利率沒有差別，即在公布的法定利率的基礎(chǔ)上，只允許“上下浮動(dòng)10%至30%”，這使得汽車金融公司無(wú)法發(fā)揮其在個(gè)人車貸業(yè)務(wù)上的靈活性，競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)不明顯，無(wú)法與商業(yè)銀行進(jìn)行有效的競(jìng)爭(zhēng)。

2.3.4消費(fèi)者的消費(fèi)觀念

中國(guó)有著節(jié)儉的文化傳統(tǒng)，在我國(guó)貸款消費(fèi)雖然有所發(fā)展，但是對(duì)于大部分消費(fèi)者來(lái)說(shuō)，貸款消費(fèi)并不是主流的消費(fèi)方式，人們的消費(fèi)觀念比較保守，這制約了汽車信貸的規(guī)模擴(kuò)大，不利于汽車金融公司的發(fā)展。

2.3.5金融監(jiān)管制度不完善

我國(guó)處于金融監(jiān)管制度的轉(zhuǎn)型時(shí)期，對(duì)于金融行業(yè)的法律法規(guī)存在許多不完善的地方，而汽車金融公司對(duì)于我國(guó)又是一個(gè)新興產(chǎn)物，二者發(fā)展都不完善，再加上金融行業(yè)固有的風(fēng)險(xiǎn)高的特點(diǎn)，這使得在實(shí)際運(yùn)作時(shí)一定會(huì)產(chǎn)生許多問(wèn)題。

2.4汽車金融公司與國(guó)外的比較

我國(guó)汽車金融公司與國(guó)外有著很大的差別，具體表現(xiàn)在：融資渠道不同，國(guó)外汽車金融公司融資渠道豐富，主要有銀行貸款，發(fā)行商業(yè)票據(jù)、股票、債券，客戶存款，購(gòu)車儲(chǔ)蓄等，而我國(guó)的融資渠道較為單一，這不利于我國(guó)汽車金融公司擴(kuò)大資金規(guī)模，限制了其自身發(fā)展；盈利方式不同，國(guó)外主要分為基本盈利模式與增值盈利模式，其中基本盈利模式分為汽車銷售利潤(rùn)模式、保險(xiǎn)利潤(rùn)模式、維修保養(yǎng)利潤(rùn)模式，增值盈利模式分為購(gòu)車?yán)碡?cái)利潤(rùn)模式、團(tuán)購(gòu)網(wǎng)絡(luò)利潤(rùn)模式、汽車文化利潤(rùn)模式、資本運(yùn)作利潤(rùn)模式等方式，盈利方式較多，而我國(guó)主要是依靠為品牌下汽車經(jīng)銷商提供庫(kù)存融資盈利、為購(gòu)車客戶提供融資盈利與融資業(yè)務(wù)保險(xiǎn)盈利，盈利方式較為單一；信用風(fēng)險(xiǎn)控制體系不同，國(guó)外對(duì)于個(gè)人的信用評(píng)級(jí)制度十分完善，使得汽車金融公司容易掌握客戶資料，而我國(guó)個(gè)人信用制度并不完善，增加了汽車金融公司獲取信息的成本；金融法律環(huán)境不同，國(guó)外對(duì)于分期付款、征信法律制度、抵押擔(dān)保制度、個(gè)人征信體系、信用懲罰機(jī)制等方面有著詳細(xì)的法律規(guī)定，能為汽車金融公司的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)良好的法律環(huán)境，而在我國(guó)，由于我國(guó)金融業(yè)的發(fā)展處于初期階段，與其配套的法律監(jiān)管制度并不完善。總體說(shuō)來(lái)，我國(guó)汽車金融公司與國(guó)外相比還有較大的差距，需用進(jìn)一步的完善發(fā)展。

3我國(guó)汽車金融公司的發(fā)展對(duì)策

3.1建立健全我國(guó)的信用體系

我國(guó)汽車金融公司發(fā)展的一大制約因素是我國(guó)目前不完善的信用體系，完善我國(guó)信用體系，可以為汽車金融公司的發(fā)展創(chuàng)造一個(gè)良好的社會(huì)信用條件。首先，應(yīng)規(guī)范市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，打擊擾亂市場(chǎng)秩序的投機(jī)行為，保證信用體系的健康運(yùn)行；第二要建立完善的征信機(jī)構(gòu)體系和評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)體系，逐步建立完善個(gè)人信用評(píng)級(jí)制度，使得汽車金融公司能夠容易地掌握潛在客戶的信用情況，并作出決策分析；第三要對(duì)信用立法，明確規(guī)范信用行為當(dāng)事人的權(quán)利、義務(wù)，規(guī)范失信的懲罰機(jī)制，增強(qiáng)人們的信用意識(shí)。

3.2大力發(fā)展汽車產(chǎn)業(yè)

汽車產(chǎn)業(yè)是汽車金融公司發(fā)展的基礎(chǔ)，而汽車金融業(yè)是汽車產(chǎn)業(yè)鏈的一個(gè)環(huán)節(jié)，汽車金融公司是為汽車產(chǎn)業(yè)服務(wù)的，因此我們應(yīng)該大力發(fā)展汽車產(chǎn)業(yè)，在現(xiàn)有基礎(chǔ)上，進(jìn)一步加大對(duì)汽車產(chǎn)業(yè)的扶持力度，制定有利于汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的相關(guān)政策，比如給予汽車產(chǎn)業(yè)的零部件價(jià)格補(bǔ)貼，鼓勵(lì)我國(guó)汽車出口等，為汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造更大的發(fā)展空間。汽車產(chǎn)業(yè)與汽車金融業(yè)的發(fā)展是相輔相成的，汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展能促進(jìn)汽車金融業(yè)的發(fā)展，而汽車金融業(yè)又能為汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展發(fā)揮正向的反作用。

3.3放寬對(duì)汽車金融公司的政策限制

3.3.1放寬利率限制

我國(guó)汽車金融公司的主要盈利方式就是依靠貸款的收入，但是在利率方面，汽車金融公司與商業(yè)銀行的貸款利率沒有差別，這就大大降低了汽車金融公司的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，最基本的盈利方式得不到保障，其發(fā)展必定是緩慢的。國(guó)家應(yīng)該制定相關(guān)政策，放寬針對(duì)汽車金融公司的貸款限制，擴(kuò)大利率浮動(dòng)空間，逐步實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化，使汽車金融公司能夠更加靈活地發(fā)揮其作用。

3.3.2放寬融資限制

上文提到了我國(guó)汽車金融公司的融資方式單一且受限制，這大大制約了汽車金融公司的資金來(lái)源，限制了其長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展。國(guó)家應(yīng)該放寬對(duì)汽車金融公司融資的限制，國(guó)家應(yīng)該做的不是因?yàn)楹ε鲁霈F(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)而限制融資，而應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)各種融資方式的監(jiān)管，這樣也有利于整個(gè)金融監(jiān)管的完善。拓寬汽車金融公司的融資渠道有利于增強(qiáng)公司的風(fēng)險(xiǎn)抵抗能力，并且對(duì)于整個(gè)汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展也具有促進(jìn)作用。

3.4加強(qiáng)汽車金融公司與商業(yè)銀行合作

在目前我國(guó)汽車金融公司發(fā)展尚不成熟的背景之下，商業(yè)銀行仍然是提供汽車金融服務(wù)的主要機(jī)構(gòu)，并且相對(duì)于汽車金融公司，一般人對(duì)銀行的信任度更大。這就要求汽車金融公司應(yīng)該加強(qiáng)與商業(yè)銀行的合作，商業(yè)銀行掌握著豐富的客戶資料以及相對(duì)完善的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、客戶管理模式，汽車金融公司與商業(yè)銀行合作更能夠發(fā)揮其專業(yè)化的優(yōu)勢(shì)，而商業(yè)銀行也能夠彌補(bǔ)其專業(yè)化不足的缺點(diǎn)，二者優(yōu)

勢(shì)互補(bǔ)，達(dá)到雙贏。

3.5加強(qiáng)汽車金融公司的盈利方式創(chuàng)新

汽車金融公司應(yīng)該結(jié)合當(dāng)前市場(chǎng)需求，開發(fā)新的汽車金融產(chǎn)品，在原有的盈利方式的基礎(chǔ)上，拓寬盈利渠道，打到增收的目的?？梢越梃b國(guó)外汽車金融公司的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，開發(fā)諸如保險(xiǎn)、租賃、產(chǎn)品促銷等業(yè)務(wù)，不應(yīng)局限于貸款融資盈利。當(dāng)然盈利方式的創(chuàng)新也取決于國(guó)家相關(guān)的政策法規(guī)，另外可以適當(dāng)開發(fā)與汽車行業(yè)有關(guān)的相關(guān)金融衍生品，從中獲利。

3.6建立專門的汽車金融公司交易平臺(tái)

可以在某個(gè)區(qū)域建立一個(gè)汽車金融公司交易試點(diǎn)，在試點(diǎn)內(nèi)放寬限制，提供政策支持，比如放寬利率融資限制、放寬業(yè)務(wù)限制等，并且積極引導(dǎo)汽車廠商參與，以促進(jìn)汽車金融公司的發(fā)展，若能達(dá)到預(yù)期效果，再進(jìn)行推廣，并且可以將試點(diǎn)中出現(xiàn)的問(wèn)題進(jìn)行分析研究，作為以后汽車金融行業(yè)發(fā)展的借鑒。

3.7完善與汽車金融業(yè)配套的法律法規(guī)

我國(guó)的金融業(yè)正處于初步發(fā)展時(shí)期，必然會(huì)出現(xiàn)一系列的問(wèn)題，并且汽車金融行業(yè)的發(fā)展需要相關(guān)法律法規(guī)來(lái)約束指導(dǎo)，這就需要國(guó)家對(duì)出現(xiàn)的問(wèn)題進(jìn)行研究，制定相關(guān)的法律法規(guī)去解決出現(xiàn)的問(wèn)題，為汽車金融行業(yè)的發(fā)展提供一個(gè)良好的法律環(huán)境。

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篇10

【關(guān)鍵詞】汽車金融 服務(wù) 現(xiàn)狀 策略

一、汽車金融的起源

汽車金融的發(fā)展歷史最早可以追溯到上個(gè)世紀(jì)初，汽車的發(fā)展剛剛起步，價(jià)格相對(duì)昂貴，普通大眾沒有購(gòu)買能力，而銀行又拒絕向汽車消費(fèi)發(fā)放貸款。為了拓寬汽車的銷售渠道，汽車經(jīng)銷商們嘗試著向大眾提供分期付款業(yè)務(wù)來(lái)吸引更多消費(fèi)者。但分期付款導(dǎo)致汽車企業(yè)的資金回籠速度下降，大大占用了汽車企業(yè)的研發(fā)與銷售資金。為了解決這一問(wèn)題，一些汽車企業(yè)開始籌建自己的金融公司，汽車金融業(yè)務(wù)開始發(fā)展。

二、汽車金融發(fā)展成因分析

汽車金融業(yè)務(wù)的形成是必然性的。首先，汽車企業(yè)在生產(chǎn)與銷售過(guò)程中，生產(chǎn)流動(dòng)資金與銷售資金需要進(jìn)行分離管理，如果將生產(chǎn)資金與銷售資金整合，企業(yè)將會(huì)面臨銷售數(shù)量越多，生產(chǎn)資金越小，最后導(dǎo)致生產(chǎn)資金被固定于經(jīng)銷商的庫(kù)存與消費(fèi)者購(gòu)買款中，無(wú)法有效保證汽車企業(yè)的產(chǎn)品研發(fā)與生產(chǎn)。而解決這一問(wèn)題，就需要汽車金融業(yè)務(wù)和汽車金融公司為生產(chǎn)企業(yè)不斷提供流動(dòng)資金，維護(hù)銷售體系。其次，企業(yè)的汽車銷售業(yè)務(wù)依賴于經(jīng)銷商，對(duì)于大部分經(jīng)銷商而言，庫(kù)存積壓是其營(yíng)銷目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的最大麻煩。汽車賣不出去就意味著資金無(wú)法回籠，服務(wù)設(shè)施與器械設(shè)備等方面的維護(hù)資金得不到有效保障。為了解決這一問(wèn)題，汽車金融與汽車金融公司需要對(duì)經(jīng)銷商提供庫(kù)存車輛周轉(zhuǎn)資金，并在營(yíng)銷策略受到市場(chǎng)變化沖擊時(shí)提供資金保障汽車經(jīng)銷商的正常運(yùn)營(yíng)和流動(dòng)資金貸款。第三，汽車金融的形成與銷售渠道的拓寬離不開關(guān)系。早起汽車作為奢侈品，為了滿足大眾的購(gòu)買欲望，汽車金融能夠?yàn)槠囉脩籼峁┫M(fèi)貸款和租賃融資。在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系下，汽車企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)從產(chǎn)品特色到售后服務(wù)都是建立在龐大的購(gòu)買人群的基礎(chǔ)上，為了維護(hù)自己的消費(fèi)群體，提高市場(chǎng)占有率，汽車金融公司需要具有為暫不具有購(gòu)買能力的人群提供貸款，在解決支付能力不足的同時(shí)降低購(gòu)買者資金運(yùn)用的機(jī)會(huì)成本。

三、國(guó)內(nèi)汽車金融的發(fā)展現(xiàn)狀及相應(yīng)對(duì)策

（一）國(guó)內(nèi)汽車金融發(fā)展現(xiàn)狀

1.汽車金融服務(wù)發(fā)展滯后，貸款信用較差。在汽車消費(fèi)方面，國(guó)內(nèi)消費(fèi)欲望充足，消費(fèi)人群龐大，但我國(guó)正處于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展初期，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制改革尚不完善，與西方國(guó)家相比，國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)剛剛起步，對(duì)外貸款限制較多。國(guó)內(nèi)的汽車金融服務(wù)業(yè)務(wù)在上世紀(jì)80年代才剛萌芽，服務(wù)面相對(duì)較窄，貸款比率遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于國(guó)際水平。在另一方面，汽車金融公司的發(fā)展需要有著良好的信用環(huán)境才能有效為社會(huì)消費(fèi)人群提供貸款業(yè)務(wù)。由于國(guó)情限制，社會(huì)征信體系發(fā)展還有很長(zhǎng)的路要走，汽車金融服務(wù)公司在提供貸款業(yè)務(wù)時(shí)難以有效獲得消費(fèi)者的收入數(shù)據(jù)和個(gè)人信用記錄。在這種情況下，汽車金融行業(yè)的發(fā)展承擔(dān)著信用危機(jī)，對(duì)外貸款存在著死賬等風(fēng)險(xiǎn)。

2.融資渠道與信貸主體單一。在國(guó)內(nèi)根據(jù)相關(guān)法律的規(guī)定要想成立汽車融資公司最低需要5億注冊(cè)資本，不合理的注冊(cè)條件嚴(yán)重阻礙了國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)行業(yè)的發(fā)展。同時(shí)，由于汽車金融公司不能向境外貸款和發(fā)行債券，限制了國(guó)內(nèi)汽車金融公司的融資渠道。在我國(guó)，汽車金融服務(wù)企業(yè)融資主要依賴于銀行貸款，較窄的融資渠道增加了汽車金融企業(yè)的資金成本，一定程度上阻礙了汽車金融企業(yè)的發(fā)展。在另一方面，當(dāng)前我國(guó)的信貸模式主要依靠經(jīng)銷商、銀行和保險(xiǎn)公司三方合作，由于汽車服務(wù)涵蓋了多個(gè)方面，如產(chǎn)品咨詢等，而商業(yè)銀行只提供資金支持，對(duì)售前和售后等服務(wù)無(wú)能為力，這就導(dǎo)致汽車金融服務(wù)偏向于單純的資金放貸，銀行成為三方合作中的主體。

（二）國(guó)內(nèi)汽車金融發(fā)展的一些對(duì)策

1.拓寬融資渠道。隨著汽車消費(fèi)行情的看好，汽車金融服務(wù)也會(huì)快速發(fā)展，對(duì)資金需求將會(huì)出現(xiàn)大幅度的增長(zhǎng)。而由于現(xiàn)行制度的硬性規(guī)定，商業(yè)銀行的資金提供又相對(duì)有限，最終會(huì)出現(xiàn)僧多粥少的局面。因此，為了滿足汽車金融服務(wù)行業(yè)的發(fā)展，一方面要拓寬汽車金融服務(wù)公司的融資渠道，另一方面還要加強(qiáng)銀行的資金支持力度，保障汽車金融服務(wù)與汽車企業(yè)的發(fā)展需求同步。

2.適當(dāng)放寬汽車金融進(jìn)入條件。由于高昂的注冊(cè)資金導(dǎo)致國(guó)內(nèi)汽車金融公司的進(jìn)入難度較大，單憑國(guó)內(nèi)力量難以組建具有影響力的汽車金融公司，目前國(guó)內(nèi)的汽車金融市場(chǎng)基本由外資壟斷。為了發(fā)展我國(guó)國(guó)自主的汽車金融，首先需要放寬汽車金融的進(jìn)入條件，適當(dāng)降低注冊(cè)資本要求，同時(shí)可以允許中外合資的形式成立汽車金融企業(yè)，一方面可以引進(jìn)國(guó)外汽車金融企業(yè)的管理運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，另一方面也降低了汽車金融公司的門檻，為國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)行業(yè)灌入新的活力。

3.建立健全社會(huì)信用體系，為信貸服務(wù)提供有力依據(jù)。建立并完善我國(guó)社會(huì)信用體系可以從以下幾個(gè)方面開展，一是要規(guī)范市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，二是要建立信用評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)和征信機(jī)構(gòu)，并確立相應(yīng)的信用評(píng)價(jià)程序和方法。三是要加強(qiáng)征信市場(chǎng)的監(jiān)督管理，加大失信行為的懲處力度，四要完善個(gè)人信用信息采集與管理方法，實(shí)現(xiàn)個(gè)人信用記錄的行業(yè)間流通，從而為汽車金融服務(wù)提供有力的依據(jù)。

四、結(jié)語(yǔ)

在汽車產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的背景下，汽車金融的發(fā)展為汽車企業(yè)解決了資金短缺的問(wèn)題，同時(shí)也擴(kuò)大了汽車消費(fèi)群體，間接助長(zhǎng)汽車企業(yè)的發(fā)展。在我國(guó)，汽車產(chǎn)業(yè)作為支柱性產(chǎn)業(yè)，其健康發(fā)展影響著我國(guó)整體經(jīng)濟(jì)水平的提高，因此，我們需要重視汽車金融的發(fā)展，為國(guó)內(nèi)汽車金融服務(wù)創(chuàng)造良好的生存環(huán)境，致力于汽車金融與汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的均衡性。

參考文獻(xiàn)

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